Очередной парад планет согласно уровням Фибоначчи. Американский предмаркет

Кратко о текущей ситуации на FOREX.

EUR/USD. Примечательно, что наверх пару не пускает 38,2%-ый уровень коррекции Фибоначчи к росту пары с 07 июня по 06 августа. Немаловажно, что данный уровень совпадает с другим значимым, но более долгосрочным уровнем 85,4%-ого снижения после посткризисного роста пары с октября 2008 г. по ноябрь 2009 г. С фундаментальной точки зрения такое сочетание выглядит негативно. Кроме этого, чисто техническое сопротивление оказывает 50-дневная EMA, находящаяся в настоящий момент на отметке 1,2796. По сути, в данный момент речь идет об уровне 1,28, только закрепление выше которого позволит рассчитывать на рост к уровню 1,30. Негатив на данный момент пара черпает из ситуации вокруг JPY, которая ведет себя крайне волатильно не фоне сегодняшних заявлений по итогам внеочередного заседания Банка Японии. Создается впечатление, что в тараканье логово внедрили тиуран, от которого насекомые сначала полезли на потолок, а потом попадали на пол. Внести ясность в ситуацию с EUR навряд ли сможет заседание и пресс-конференция Европейского Центробанка на этой неделе (2 сентября). Несмотря на выход благоприятных данных по ВВП Еврозоны за II квартал, ЕЦБ, скорее всего, сохранит позицию, свидетельствующую о склонности к мягкой политике. При этом ожидается, что ЕЦБ заявит о своих планах по предоставлению коммерческим банкам ликвидности в неограниченном объеме под ставку РЕПО как минимум до конца этого года. Более того, ряд индикаторов, публикующихся на этой неделе, скорее всего, предоставят новые свидетельства того, что расхождения в экономических показателях различных экономик Еврозоны увеличиваются.

GBP/USD. Уровень 1,56 до сих пор не пускает пару наверх. Несмотря на то, что торговля ведется вяло, душещипательного в ней много, поскольку пару раздирает диапазон 1,54 — 1,56, прорыв границ которого укажет на существенные риски, однако пока краткосрочные игроки не стремятся покидать диапазон. Уровень 1,54 по GBP/USD корреляционно и с точки зрения рисков соответствует уровню 1,26 для EUR/USD. Таким образом, если USD «примет решение» о росте, то указанные уровни должны пробиваться одновременно. Что касается фундаментальных ориентиров для GBP, то на текущей неделе ожидается публикация индексов менеджеров по снабжению (PMI) для производственного сектора и сферы услуг Великобритании за август. Срединный прогноз: данные продолжат свидетельствовать о замедлении роста активности и указывать на более масштабное снижение в следующие месяцы. Помимо прочего, на этой неделе будет опубликован отчет GfK по потребительскому доверию в Великобритании, которое, как ожидается, также продолжило ослабевать. Данные по числу одобренных ипотечных кредитов, как прогнозируется, также продемонстрируют снижение. Конечно, среди негативных прогнозов иногда попадаются и оптимистичные, в которых указывается на факт вхождения производственного сектора в благоприятный период. Однако это все слова, в то время как индикаторы рынка жилья Великобритании «по факту» демонстрируют наличие существенных трудностей в восстановлении. Напомним, что заседание Банка Англии состоится на следующей неделе 8 – 9 сентября.

AUD/USD. Торговля вдоль уровня 0,90 продолжается. Камнем преткновения вновь является значимый 76,4%-ый уровень восстановления после снижения пары в «кризисный» период с 15 июля 2008 г. по 27 октября 2008 г. Таким образом, и в этой паре ощущается идейная привязка к кризисным событиям. Заседание Банка Австралии состоится 7 сентября. Однако раньше этого момента активизируются политические движения в Австралии. Сообщается, что формальные переговоры по поводу «подвешенного» правительства начнутся 3 сентября. Напомним, что 3 сентября завершится действие сентябрьских опционных контрактов, и очень важно, где окажется AUD/USD по итогам недели. Особенно интересно, как к этому моменту игроки заполнят относительно пустой октябрьский диапазон 0,86 – 0,90. Фундаментально пару разрывают противоречия, связанные, с одной стороны, с рисками охлаждения китайской экономики и понижательными рисками на фондовом рынке в целом в настоящее время, с другой стороны, carry-trade никто не отменял, и относительно высокие процентные ставки в Австралии удерживают там капиталы. Отсюда маркетмейкеры определили достаточно широкий долгосрочный диапазон рисков для AUD/USD 0,97 – 0,6850 и видят «адекватным» уровень 0,80.

USD/CAD. Данная пара также привязана к долгосрочным уровням Фибоначчи. Здесь ситуация и того краше. Речь идет об 61,8%-ом уровне к росту пары 2007 – 2009 гг. и 23,6%-ом уровне к снижению 2002 – 2007 гг. Данные уровни Напомним, что заседание Банка Канады, которое должно пролить свет на предыдущее сообщение о возможности понижения целевого уровня для инфляции, составляющего сейчас 2%, состоится 8 сентября. Ситуация c USD/CAD наиболее проблематична в части прогнозирования. Единственное, что можно сказать, маркетмейкеры в долгосрочке почему-то защищают паритет, а игроки оценивают шансы движения пары лишь в узком диапазоне шириной порядка 1000 пунктов. Хотя, возможно, USD/CAD перенимает на себя ориентиры фондового рынка, и отсюда может являться хорошим индикатором. С точки зрения рисков особенно интересен уровень 1,0309. Подробно о валютных парах – в ежедневном анализе стратегий крупнейших игроков FOREX. Ближайшие важные публикации и события в американскую сессию: 16:30 мск – данные о личных расходах и доходах в США за июль (прогноз: рост); 16:30 мск — индекс цен производителей в Канаде за июль (прогноз: рост) и данные о сальдо платежного баланса Канады за II квартал (прогноз: снижение дефицита); 21:30 мск — выступление члена FOMC Дж. Булларда.