Snap уповільнюється, штучний інтелект штовхає вгору напівпровідники

Злети тижня

Lam Research Corporation (NYSE:LRCX) +16,42%

Інвестиції у штучний інтелект стимулюють попит на сучасне обладнання для виробництва напівпровідників. За даними S&P Global Market Intelligence, провідний американський постачальник обладнання та послуг для напівпровідникової промисловості — Lam Research — минулого тижня зріс на 16,42% після того, як опублікував прогноз доходу, що перевищив оцінки Волл-Стріт.

За четвертий фінансовий квартал прибуток компанії склав $3,21 млрд, із чистим прибутком на розбавлену акцію у $5,82. Інвесторам сподобалося, що компанія впроваджує генеративний ШІ та підвищує операційну ефективність. Прогноз компанії на наступний квартал: $3,4 млрд, і чистий прибуток на розбавлену акцію — $6,05.

План на $100 млн перевищує оцінку Волл-Стріт та обумовлений зростанням попиту на штучний інтелект з боку компаній, які займаються виробництвом комп'ютерних мікросхем.

Акції Lam Research цього року зросли на 74% і досягли рівнів вище за історичні максимуми, яких компанія досягла під час бичачого тренду при пандемії.

Align Technology Inc (NYSE:ALGN) +14,74%

Align Technology Inc. — медична компанія, що базується в Темпі, штат Арізона. Емітент розробляє та виробляє прозорі елайнери Invisalign та сканери iTero, а також надає послуги для ортодонтів та стоматологів загальної практики у всьому світі.

Компанія оголосила про кращі, ніж очікувалося, виторг та прибутки на акцію (EPS) у другому кварталі, що підвищило ціну акцій. Дохід становив $1 млрд, збільшившись на 6,3% за квартал і на 3,4% за рік, а прибуток на акцію склав $2,20, порівнюючи з $1,82 за той же період минулого року.

Ключовим фактором збільшення доходу стало те, що кількість продажів елайнерів для підлітків зросла на 9,7%, порівнюючи з аналогічним періодом минулого року, а дохід компанії від систем обробки зображень та систем автоматизованого проєктування/автоматизованого виробництва зріс на 10,5%, порівнюючи з першим кварталом. Аналітики чекали $2,03 прибутку на акцію за доходу у $991,3 млн.

International Paper Company (NYSE:IP) +13,07%

International Paper Company 一 американська целюлозно-паперова компанія, одна з найбільших у світі. У компанії працює близько 56 000 співробітників, а штаб-квартира знаходиться у Мемфісі, штат Теннессі.

Акції International Paper Company зросли після того, як компанія повідомила про прибуток у другому кварталі у $0,59 на акцію, що перевищило прогнозований результат у $0,42 на акцію. За минулий рік акції International Paper впали на 19,1%, порівнюючи з падінням галузі на 31,1%.

У другому кварталі 2023 року компанія отримала додатковий прибуток у розмірі $55 млн від ініціативи Building a Better IP — стратегії зі сталого розвитку. Таким чином, загальна сума прибутку за першу половину 2023 року склала $120 млн.

Падіння тижня

Snap Inc. (NYSE:SNAP) -15,8%

Snap, яка донедавна називалася Snapchat, прозвітувала про свої результати за другий квартал. Платформа наростила користувачів (397 млн на день), що на 14,4% більше, ніж попереднього року, але при цьому за останні два роки різкий приріст користувачів був лише в одному кварталі і був незначним.

Середній дохід на користувача знизився на 16% у річному вимірі — переважно, це падіння відбулося за рахунок Північної Америки. Виторг знизився на 3,98% — до $1,07 млрд, теж, переважно, за рахунок Північної Америки. Середня виручка на одного користувача також знизилася: на $2,69, порівнюючи з $3,2 у другому кварталі 2022 року. Щоправда, компанії вдалося скоротити збитки з минулого року на 11%: наразі вони становлять $377,3 млн.

Акції компанії падали не стільки через звітність, скільки через темпи зростання, що сповільнюються, і негативні очікування щодо доходів від реклами в наступних кварталах. Згідно з прогнозом Snap, виручка в третьому кварталі перебуватиме в діапазоні $1,07−1,13 млрд. Компанія планує збільшити кількість користувачів до 405−406 млн.

Enphase Energy Inc (NYSE:ENPH) -13,30%

Enphase Energy Inc — це американська енергетична технологічна компанія зі штаб-квартирою у Фрімонті, штат Каліфорнія. Компанія розробляє та виробляє сонячні мікроінвертори, накопичувачі енергії в акумуляторах та зарядні станції для електромобілів — переважно, для побутових клієнтів.

Enphase заснована у 2006 році і є першою компанією, яка успішно комерціалізувала сонячний мікроінвертор, що перетворює електроенергію постійного струму (DC), що виробляється сонячною панеллю, на змінний струм (AC), сумісний з мережею, для використання або експорту. Компанія поставила понад 48 мільйонів мікроінверторів для 2,5 мільйонів сонячних систем у понад 140 країнах.

Акції Enphase Energy впали після того, як компанія, що займається сонячною енергетикою, оприлюднила прогноз продажів на поточний квартал, який не відповідає оцінкам через падіння попиту у США.

Alaska Air Group Inc (NASDAQ:ALK) -11,48%

Alaska Air Group Inc — американська холдингова авіакомпанія, що базується в SeaTac, Вашингтон, США. Група володіє двома сертифікованими авіакомпаніями: Alaska Airlines — магістральним перевізником, та Horizon Air — регіональним перевізником. Alaska Airlines, зі свого боку, повністю володіє компанією із наземного обслуговування літаків McGee Air Services.

Незважаючи на перспективи міжнародних авіаперевезень після скасування статусу пандемії у світі, внутрішні авіаперевізники зазнають втрат через здешевлення квитків. Дані вебсайту Hopper, що відстежує ціни, показали, що середній квиток на внутрішні літаки впав на 18,9% із червня 2022 до 2023 року. Якщо дивитися на абсолютні ціни, це різниця в середньому $410 в травні 2022 року і $275 зараз.

Головні події тижня

31 липня — понеділок

• Емітенти виплачують дивіденди: Aon (AON), Hasbro (HAS), Pinnacle West (PNW), Realty Income (O), AES (AES).
• Звіти емітентів: Arista Networks (ANET), ON Semiconductor (ON), AvalonBay (AVB), Monolithic (MPWR), Hologic (HOLX), Loews (L), Western Digital (WDC).
• Індекс споживчих цін (ІСЦ) у Єврозоні за липень 2023 року.

1 серпня — вівторок

• Емітенти виплачують дивіденди: Activision Blizzard (ATVI), ASML ADR (ASML), Citizens Financial Group Inc (CFG), MarketAxesss (MKTX).
• Звіти емітентів: Merck&Co (MRK), Pfizer (PFE), AMD (AMD), Caterpillar (CAT), Starbucks (SBUX), Marathon Petroleum (MPC), Global Payments (GPN), VF (VFC).
• Число відкритих вакансій на ринку праці США JOLTS за червень 2023 року.

2 серпня — середа

• Емітенти виплачують дивіденди: Valero Energy (VLO).
• Звіти емітентів: Qualcomm (QCOM), PayPal Holdings Inc (PYPL), Humana (HUM), Phillips 66 (PSX), MetLife (MET), Kraft Heinz (KHC), ANSYS (ANSS), Garmin (GRMN), Marathon Oil (MRO).
• Запаси сирої нафти.

3 серпня — четвер

• Емітенти виплачують дивіденди: CMS Energy (CMS), Howmet (HWM), JB Hunt (JBHT), Lamb Weston Holdings (LW), Norfolk Southern (NSC), Wells Fargo&Co (WFC).
• Звіти емітентів: Apple (AAPL), Amazon.com (AMZN), ConocoPhillips (COP), Booking (BKNG), Airbnb (ABNB), ICE (ICE), Motorola (MSI), Moderna (MRNA), EPAM Systems (EPAM), Kellogg (K), Hasbro (HAS).
• Число первинних заявок на отримання допомоги з безробіття у США.
• Індекс ділової активності (PMI) у США у секторі послуг за липень 2023 року.

4 серпня — п'ятниця

• Емітенти виплачують дивіденди: Ameriprise Financial (AMP), Capital One Financial (COF), Citigroup ©, DR Horton (DHI), Intel (INTC), Healthpeak Properties (PEAK).
• Звіти емітентів: LyondellBasell Industries (LYB), PPL (PPL), Cboe Global (CBOE), AES (AES), Evergy (EVRG).
• Рівень безробіття у США за липень 2023 року.​