Объем банковской ликвидности все еще на 20% ниже прошлогоднего показателя — Данилишин

Тенденции отечественного финансового сектора

Ликвидность банковского сектора остается высокой. Это стимулирует банки к вложениям в государственные ценные бумаги, доходность по которым почти вдвое превышает ставки на межбанковском кредитном рынке, отмечает председатель Совета.

Читайте также: Глава МВФ заговорила об увеличении финансовых ресурсов для пострадавших стран

В то же время, несмотря на высокую ликвидность, кредитная активность банков является достаточно низкой, а эффективность института финансового посредничества в Украине — недостаточной.

Объем банковских кредитов в экономику Украины в 2020 году сократился на 2,3%, в том числе по гривневым корпоративным кредитам — на 4,3%.

«При таких условиях задачей монетарной политики должно стать расширение фискального пространства для применения инструментов стимулирования экономической активности», — подчеркивает Данилишин.

И называет одним из таких инструментов государственную программу «Доступные кредиты 5−7−9%», по которой уже выдано почти 8 тыс. займов бизнесу на общую сумму 18,5 млрд грн. В то же время почти 2/3 кредитов (11,6 млрд грн) в рамках программы было выдано на рефинансирование уже полученных займов и только 6,9 млрд грн — новых кредитов на капитальные инвестиции и поддержку деятельности предприятий в условиях кризиса.

Больше всего инвестиционных кредитов выдано государственными банками; кредитов на рефинансирование ранее выданных займов — банками с иностранным капиталом. По видам экономической деятельности 54% кредитов в соответствии с условиями программы получили сельскохозяйственные предприятия, 18% — предприятия торговли и производства, 16% — представители перерабатывающей промышленности. Такие промежуточные результаты реализации общегосударственной программы, по мнению профессора, свидетельствуют в пользу необходимости рекалибровки ее параметров в направлении стимулирования инвестиционного кредитования предприятий, деятельность которых создает наибольшую добавленную стоимость в пределах страны.

Читайте также: Общий объем ликвидности банков в первую неделю года превысил 200 миллиардов

Что наблюдается в Европе

Как отметил Данилишин, на отечественном рынке соотношение банковских кредитов к депозитам в декабре снизилось до 71% (с 74% в ноябре). Такой же показатель соотношения банковских кредитов к депозитам в еврозоне составил в ноябре 84,5%, в России — 91,5%. При этом, отмечает Данилишин, в еврозоне годовое изменение объема кредитования нефинансовых корпораций в ноябре составило 6,3%, в том числе по кредитам на срок от 1 до 5 лет — на 15,1%, на срок свыше 5 лет — на 7, 4%.

Объем ликвидности банков еврозоны вырос во втором полугодии 2020 года почти на 15% — до более 5 трлн евро.

Более половины (58%) такого роста было обеспечено рефинансированием ЕЦБ по третьей программе целевых долгосрочных кредитов банкам (под кредитование реального сектора — TLTRO III). Оставшиеся 42% роста были обусловлены покупкой активов Европейским центральным банком.

Читайте также: Европейские банки ужесточают условия кредитования и сокращают его объемы

«Это свидетельствует о том, что введение программ целевого рефинансирования центрального банка с сохранением требований банковского регулирования по операциям со связанными лицами способствует более полному раскрытию его потенциала в стимулировании кредитной активности банков», — подчеркнул глава Совета НБУ.

Хотите знать о финансах и инвестициях больше? Следите за эксклюзивными материалами «Минфина» в телеграмм-канале