13 мая 2020, 16:09 Читати українською

Инвестиции в P2P-кредиты: доходность и риски

Реклама сервисов P2P-кредитования обещает инвесторам фантастический доход — до 100% годовых, и даже выше. Но те, кто польстится на такие проценты, должны отдавать себе отчет — риск потерять деньги очень высокий. 

В рекламе сервисов P2P-кредитов, как правило, обещают, что здесь можно получить значительно большую прибыль чем в банках или кредитных союзах.
фото: ТСН

О том, как устроен рынок P2P-кредитов и чем рискуют инвесторы, в колонке для «Минфина» рассказал заместитель директора-распорядителя Фонда гарантирования вкладов физических лиц Андрей Оленчик.

Что такое P2P

Сервис P2P-кредитования приобретает популярность стремительными темпами в мире. В Украине эта услуга как альтернатива традиционным кредитам начала развиваться относительно недавно и имеет как преимущества, так и значительные риски.

Ее суть заключается в применении специальных онлайн-платформ, на которых физическим лицам предлагают инвестировать собственные средства. То есть они должны предоставлять кредиты, чтобы получить доход в виде процентов от суммы займа. Термин «peer-to-peer» (P2P) означает «от пользователя к пользователю». Другими словами, инвестор может одолжить определенную сумму денег другому физическому лицу или представителю бизнеса.

Такое равноправное кредитование не есть чем-то кардинально новым для украинского финансового рынка. Этот способ заимствования является одним из вариантов предоставления денег в долг без привлечения традиционного финансового посредника – банка или кредитного союза. Отличительной чертой современного P2P-кредитования является активное использование интернета, в частности онлайн-площадок, на которых заемщики и инвесторы могут заключать сделки.

Организаторы таких виртуальных платформ создают только условия для общения инвесторов с заемщиками: помогают им найти друг друга, согласовать условия кредитования и заключить сделку. Сам организатор платформы не является участником соглашения, а занимается только ее сопровождением, при этом он не берет на себя никаких обязательств и не предоставляет гарантий относительно выполнения кредитных соглашений.

Зарегистрированные пользователи таких сервисов могут выступать и в качестве кредитора, и в качестве заемщика. Каждому из них присуждается рейтинг с учетом заключенных соглашений. Также участники подобных проектов могут оставлять отзывы о совместной работе.

Ставки и оперативность выше

Отказ от помощи традиционного финансового института в процессе заключения кредитных сделок позволяет сторонам сэкономить. Прибыльность P2P-займов является большей, по сравнению, например, с банковской, и тому есть причины. Инвесторы взаимодействуют непосредственно с заемщиками, а банки выступают лишь в качестве обслуживающей стороны. Соответственно, и ставки по таким кредитам более высокие.

Читайте также: Новые деньги. Какие бизнесы смогут получить кредит под 3% с гарантиями государства

Займы предоставляются в режиме онлайн, благодаря чему существенно повышается оперативность таких сделок. После согласования с кредитором всех условий, деньги можно получить в считанные минуты. При этом сервисы P2P-кредитования достаточно лояльны к заемщикам и предоставляют сокращенный перечень требований к ним. Часто такие платформы дают добро на предоставление денежных средств заемщикам, которым банковские учреждения отказали в сотрудничестве.

Основные риски P2P

P2P-кредитование отличается от традиционного более высоким уровнем риска. Среди основных недостатков этого рынка – значительное количество недобросовестных участников, которые не предоставляют достоверную и полную информацию об услуге и рисках, отсутствие банковской тайны и отказ P2P-платформ от гарантирования кредитных сделок.

В большинстве случаев невозможно проверить кредитную историю заемщика и провести качественный скоринг. Основной риск для кредитора заключается в том, что недобросовестный заемщик может перестать платить по договору. По оценкам участников рынка, инвесторы могут потерять до 30%-95% собственных средств.

Выбирай депозит в надежном банке в каталоге от «Минфина»

Некоторые P2P-платформы вводят в заблуждение своих пользователей, называя сумму денег, переведенную инвестором для предоставления займа, «вкладом», а самого инвестора – «вкладчиком».

Но эти средства не являются вкладом и на них не распространяются гарантии Фонда гарантирования вкладов физических лиц. Следовательно, в случае дефолта заемщика инвестор рискует потерять и предоставленные в долг средства, и ожидаемые проценты. Банкротство компании, которая является посредником, также может поставить под угрозу инвестиции кредиторов. К сожалению, некоторые из компаний на рынке не имеют даже лицензии для оказания соответствующих финансовых услуг, что повышает риски их клиентов.

«Вклад» оказывается ненастоящим

Манипулирование терминами «вклад» и «вкладчик» может привести к тому, что многие из украинцев будут воспринимать инвестирование денег путем Р2Р-кредитования как привлекательное и безрисковое предложение, однако это не соответствует действительности. Кроме этого, употребление термина «вклад» в рекламном объявлении и описании предложения нарушает права потребителей на получение необходимой, доступной и достоверной информации о финансовой услуге.

Согласно закону «О системе гарантирования вкладов физических лиц», вкладом являются средства в наличной или безналичной форме в гривне или в иностранной валюте, которые привлечены банком от вкладчика (или которые поступили для вкладчика) на условиях депозитного договора, банковского счета или путем выдачи именного депозитного сертификата, включая начисленные проценты на такие средства. Перечень банков-участников Фонда гарантирования вкладов физических лиц можно просмотреть на его официальном сайте.

Читайте также: Отдам деньги в надежные руки. Как МФО выходят из карантина

По моему мнению, для стремительного развития Р2Р-кредитования в Украине и повышения доверия к таким сервисам нужно, чтобы этот рынок был абсолютно прозрачным и урегулированным с точки зрения законодательства.

Сегодня украинцам предлагают большой выбор разнообразных, современных способов инвестирования собственных средств. Советую тщательно изучать преимущества и возможные риски каждого из них, быть осмотрительными и принимать взвешенные финансовые решения.

Комментарии - 20

+
+25
lika197
lika197
14 мая 2020, 2:41
#
Никаких перспектив в этой сфере нет — как опыт показывает даже в развитых странах например в США на Prosper или LendingClub, одни дефолты…
+
+60
100110001
100110001
14 мая 2020, 10:47
#
Не советую без серьёзной экспертизы соваться в тему p2p-кредитования. Одно время в течение года я выдавал кредиты в одной системе. Там были и персональные аттестаты и рейтинги займщиков. По итогу я за год вышел в ноль и был этому очень рад. При этом, чтобы было понимание — кредиты были под 5-7% в месяц, некоторые под 10% в месяц. И было достаточно заёмщиков, которые аккуратно платили по кредитам и возвращали весь займ с процентами, но были и совершенно неожиданные просадки на заёмщиках с высоким рейтингом и хорошей историей, от которых ты совсем не ожидаешь дефолта. Попытка выбирать заёмщиков с низкими выплатами по процентам — от 1,5 до 3% в месяц так же ни к чему не приводила. Казалось бы, чем меньше процент, тем выше вероятность оплаты заёмщиком кредита, но четкой корреляции тут установить не удалось. В абсолютно любую сделку надо закладывать вероятность дефолта. Если со сферой кредитования связать изрядную часть своей жизни, то что-то там получится, конечно, а влегкую на этой истории не заработать. Опять же, судебная работа по выбиванию долгов, продажа плохих долгов — все это ложится на ваши плечи. Нервотрепка гарантирована. После этого опыта я посматриваю время от времени на некоторые другие системы по p2p-кредитованию, но так до сих пор и не увидел, чтобы кто-то из них взял на себя хоть сколько-то сопоставимую с моей часть рисков и вел серьезную работу с просрочками.
+
+54
AleksandrBank
AleksandrBank
14 мая 2020, 12:24
#
Спасибо за Совет развернутый. За год выйти в ноль, это потерять минимум 12% годовых по депозиту чистыми на то время, плюс нервы, звонки, психика и т.д. Не стоит того.


Спасибо.
+
+15
lika197
lika197
14 мая 2020, 13:10
#
«нервы, звонки, психика»
К сожалению, это и хорошо описывает любое вложение в Украину, учитывая систему в этой стране.
+
0
100110001
100110001
14 мая 2020, 14:49
#
Это был долларовый эквивалент, поэтому с годовым процентом скромнее. За опыт недорого вышло.
+
0
SergS7
SergS7
14 мая 2020, 17:11
#
Не даремно ж банки тримають штат юристів, колекторів, і все рівно мають 50 % простроченої заборгованості. Як може одна фізична особа цим займатись? Можливо лише варіант — позики під юридично оформлену ліквідну заставу, вартість якої мінімум ікс 2 від суми позики
+
0
mary27
mary27
14 мая 2020, 22:21
#
Коллекторы как раз в штат не входят.
Это лошпэны, которым за 5-10% продают безнадежные долги.
+
0
SergS7
SergS7
15 мая 2020, 9:16
#
Нуда, я мав наувазі, що для вибивання боргів існують спеціалізовані люди і організації, у яких теж не завжди получаться. То як з ними порівняти приватного кредитора
+
0
mary27
mary27
15 мая 2020, 12:57
#
Есть факторинг, но это не ''коллекторы'' в обывательском представлении.
+
0
Andrey M
Andrey M
14 мая 2020, 14:33
#
Не знаю де ви взяли 100% дохідності. Тільки що запитав СЕО однієї з ТОП 5 фін компаній в Україні, у них середня дохідність по р2р 13.7% за минулий рік.
В цілому в іноземних фінках залучають по процесу р2р під 10-15% в евро, при цьому обов"язкове відриття рахунку в европейському банку.
+
+15
mary27
mary27
14 мая 2020, 19:46
#
Тоже хорошая статья.
Риск невозврата огромен, возможности взыскать долг - нет.
Не говоря о том, что под видом ''п2п'' будут действовать финансовые пирамиды.
​​​​​​
+
0
SergS7
SergS7
14 мая 2020, 20:25
#
То що, в бетон?)
+
0
mary27
mary27
14 мая 2020, 22:09
#
Я против бетона, посмотрите мои каменты)
+
0
SergS7
SergS7
15 мая 2020, 9:08
#
Я знаю, тому і запитав). А які є інші варіанти?
+
0
mary27
mary27
15 мая 2020, 12:55
#
Тут регулярно об этом пишут.
+
+15
Andrey M
Andrey M
15 мая 2020, 9:27
#
Українські великі фінки залучають кошти р2р під 25% в грн.

Там де вище 50% - це шахраї або піраміди, які в принципі і є шахраями.
+
0
mary27
mary27
15 мая 2020, 12:56
#
Думаю, и под 25% жулики.
+
0
Игорь Коляда
Игорь Коляда
15 мая 2020, 8:43
#
О том, как устроен рынок P2P-кредитов и чем рискуют инвесторы, в колонке для «Минфина» рассказал заместитель директора-распорядителя Фонда гарантирования вкладов физических лиц Андрей Оленчик.

Кредитор — это НЕ инвестор.
Инвестируют — в АКТИВЫ, а не — в пассивы.
Плохо что наши «эффективные» менагеры этого не понимают и ещё других вводят в заблуждение.
Не ждите эффективности от экономики, которой рулят такие менеджеры.
+
+15
SergS7
SergS7
15 мая 2020, 9:13
#
Алкоголік, якому ви позичите 1000 грн. - це актив. Він активно переробляє етанол
+
0
Игорь Коляда
Игорь Коляда
15 мая 2020, 9:22
#
Ну-ну,«інвестуйте».
Чтобы оставить комментарий, нужно войти или зарегистрироваться
 
Реклама