Кого кредитуют банки

Большая часть новых кредитов юрлицам — рефинансирование старых долгов, которые предприятия погасить не в состоянии. Настоящих новых кредитов совсем мало. В основном они перепадают малому и среднему бизнесу. 

Тому есть несколько причин. Эксперты говорят  и о дороговизне займов, и об отсутствии сколько-нибудь серьезной защиты прав кредиторов. В НБУ утверждают: банки не хотят выдавать займы бизнесу, поскольку не уверены, что смогут вернуть хоть что-то, если заемщик обанкротится. 

Ситуацию усугубляет тот факт, что большая часть крупного бизнеса принадлежит олигархам, которые могут себе позволить затягивать судебные процессы и влиять на решения служителей Фемиды. 

Еще один веский аргумент — высокий уровень закредитованности бизнеса. Однако, как отмечает член исполкома Украинского общества финансовых аналитиков Виталий Шапран, большая часть кредитов на балансах предприятий — ни что иное как остатки от схем вывода капитала за рубеж на дочерних нерезидентов, а также фиктивные кредиты банков, которые выдавались ими по инсайдерским схемам или схемам кредитования ассоциированных лиц.

«В Украине, наоборот, наблюдается значительный дефицит «хороших» банковских кредитов, которые бы не просто числились в бухгалтерских книгах как продукт какой-то схемы, а которые бы помогали экономике восстанавливаться»,  — констатирует аналитик.

Банки, в свою очередь, утверждают, что кредитовать просто некого. Война и кризис серьезно ударили по украинскому бизнесу, и он только начинает оправляться от потерь. На восстановление нужно время, а сейчас рисковать никто не хочет. Большая часть предприятий не справляется даже с обслуживанием прошлых займов. Где уж тут говорить о новых.

«Минфин» проанализировал статистику НБУ и посмотрел, предприятия каких отраслей набрали больше всего кредитов.  И кто из них хуже всего платит по долгам. 

Кому дают кредиты

Всего в своей статистике Нацбанк выделяет 17  видов экономической деятельности (отраслей). По состоянию на конец сентября суммарный объем выданных им кредитов составил 796 млрд грн. Большая часть этих средств ушла предприятиям  всего 4 отраслей: 

• оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспортных средств и мотоциклов;
• перерабатывающая промышленность;
• операции с недвижимым имуществом;
• сельское, лесное и рыбное хозяйства;

На эти отрасли на конец сентября приходилось 593 млрд грн займов. 

Как и раньше, кредиторы не проявляли особой щедрости к бизнесу. По данным НБУ, за январь-сентябрь кредитный портфель юрлиц уменьшился на 1,49% или 12 млрд грн.  Но и это не так плохо, если вспомнить, что за 9 месяцев 2016 года «минус» был в 4 раза больше — 49 млрд грн. 

Падение было зафиксировано в 10 отраслях. Больше остальных кредитный портфель сократился в перерабатывающей промышленности, операциях с недвижимым имуществом,  а также в добывающей промышленности и разработке карьеров.  

«Возобновление кредитования в корпоративном секторе — намного более вялое, чем в секторе потребительских кредитов. Если у отдельных банков наблюдалось увеличение объемов кредитов юридическим лицам (банки с западным капиталом и отдельные локальные банки), то в других - объем портфеля снижался. В первую очередь это происходило за счет продажи части портфеля банков с российским капиталом», — объясняет финансовый аналитик ICU Михаил Демкив. 

Также есть мнение, что сокращение кредитования — не больше чем статистическая погрешность.

«Снижение кредитования на 1,5% сложно назвать ухудшением. В первую очередь из-за того, что структура кредитных портфелей у банков крайне краткосрочна, зачастую в ней преобладают кредиты со сроком в 10-11 месяцев, в связи с чем данное снижение можно назвать не более чем статистической погрешностью», — утверждает аналитик Альпари Максим Пархоменко.

Этот «минус» немного перекрыл рост в других 7 отраслях. Больше всего за 2017 год выросли объемы кредитования предприятий в сфере поставок электроэнергии, сельском хозяйстве и в профессиональной, научной и технической деятельности. 

Сокращение кредитов в разрезе экономических отраслей*

Отрасль	Кредиты на конец сентября 2017 года, млрд грн	Кредиты на конец января 2017 года, млрд грн	Изменение за 9 месяцев, млрд грн	Изменение за 9 месяцев, %
Перерабатывающая	191,814	203,623	11,809	5,80%
Операції з нерухомим майном	74,329	81,061	6,732	8,30%
Добувна промисловість і розроблення кар'єрів	7,594	13,681	6,087	44,49%
Транспорт, складське господарство, поштова та кур'єрська діяльність	35,254	37,735	2,481	6,57%
Діяльність у сфері адміністративного та допоміжного обслуговування	8,928	10,692	1,764	16,50%
Будівництво	43,902	45,52	1,618	3,55%
Оптова та роздрібна торгівля; ремонт автотранспортних засобів і мотоциклів	266,885	267,554	0,669	0,25%
Тимчасове розміщування й організація харчування	2,134	2,384	0,25	10,49%
Водопостачання; каналізація, поводження з відходами	2,329	2,385	0,056	2,35%
Охорона здоров'я та надання соціальної допомоги	0,965	0,972	0,007	0,72%

*отрасли отранжированы по размеру сокращения остатков на кредитных счетах в абсолютных цифрах 

Рост кредитов в разрезе экономических отраслей*

Отрасль	Кредиты на конец сентября 2017 года, млрд грн	Кредиты на конец января 2017 года, млрд грн	Изменение, млрд грн	Изменение, %
Постачання електроенергії, газу, пари та кондиційованого повітря	47,574	40,428	7,146	17,68%
Сільське господарство, лісове господарство та рибне господарство	60,338	54,111	6,227	11,51%
Професійна, наукова та технічна діяльність	45,702	40,198	5,504	13,69%
Мистецтво, спорт, розваги та відпочинок	0,977	0,521	0,456	87,52%
Інформація та телекомунікації	7,376	7,327	0,049	0,67%
Надання інших видів послуг	0,402	0,393	0,009	2,29%
Освіта	0,012	0,01	0,002	20,00%

*отрасли отранжированы по размеру роста остатков на кредитных счетах в абсолютных цифрах

Вечные проблемы

Проблему сокращение кредитования экономики усугубляют просроченные займы. Более того, просрочка растет угрожающими темпами. Так, на конец сентября предприятия суммарно просрочили кредиты на 300 млрд грн. Это 37% от общего количества.

За 2017 год ситуация кардинально ухудшилась. Так, только за 9 месяцев этого года просроченных кредитов стало больше на 59% или 111 млрд грн. Эту ситуацию обеспечила, по сути, одна отрасль — оптовая и розничная торговля, ремонт автотранспорта и мотоциклов.

Здесь оказался проблемным каждый второй кредит. На конец сентября 2017 года предприятия этой отрасли просрочили займов на 145 млрд грн. Это на 106 млрд или 276% больше, чем в конце января 2017 года. Главный виновник этой ситуации — ПриватБанк. 

«Это все эффект Приватбанка, точнее, его так называемого трансформированного портфеля. Год назад значительная часть портфеля (более 100 млрд грн) была переоформлена на новых заемщиков, которые формально относятся к сфере торговли. Это четко прослеживается по статистике кредитов этой отрасли в Днепропетровской области (главный офис Привата). В 2017 году эти кредиты стали просроченными, что банк отразил в своей отчетности. Учитывая гигантские размеры банка, эти операции имели существенное влияние на общую статистику по банковскому сектору», — утверждает Демкив. 

Зато предприятия перерабатывающей промышленности изрядно улучшили платежную дисциплину. Так, по сравнению с концом января 2017 года объем просроченных платежей здесь уменьшилась на 8 млрд грн или 9,15% на конец прошлого месяца. Несмотря на это, проблема остается угрожающей, ведь в этой отрасли более 40% займов — просрочены.

Рост просроченных кредитов в разрезе экономических отраслей*

Отрасль	Просрочка на конец сентября 2017 года, млрд грн	Соотношение просроченных кредитов к общему количеству,%	Изменение за 9 месяцев, млрд грн	Изменение за 9 месяцев, %
Оптова та роздрібна торгівля; ремонт автотранспортних засобів і мотоциклів	145,266	54,43%	106,716	276,82%
Будівництво	18,83	42,89%	8,523	82,69%
Діяльність у сфері адміністративного та допоміжного обслуговування	4,803	53,80%	3,971	477,28%
Операції з нерухомим майном	18,373	24,72%	2,459	15,45%
Транспорт, складське господарство, поштова та кур'єрська діяльність	10,618	30,12%	1,476	16,15%
Професійна, наукова та технічна діяльність	4,016	8,79%	0,83	26,05%
Тимчасове розміщування й організація харчування	0,735	34,44%	0,169	29,86%
Водопостачання; каналізація, поводження з відходами	1,596	68,53%	0,09	5,98%
Мистецтво, спорт, розваги та відпочинок	0,044	4,50%	0,015	51,72%
Надання інших видів послуг	0,046	11,44%	0,001	2,22%

*отрасли отранжированы по показателю роста просроченных кредитов в абсолютных цифрах от большего к меньшему

Сокращение просроченных кредитов в разрезе экономических отраслей*

Отрасль	Просрочка на конец сентября 2017 года, млрд грн	Соотношение просроченных кредитов к общему количеству,%	Изменение за 9 месяцев, млрд грн	Изменение за 9 месяцев, %
Переробна промисловість	84,243	43,92%	8,482	9,15%
Сільське господарство, лісове господарство та рибне господарство	3,3	5,47%	1,921	36,79%
Постачання електроенергії, газу, пари та кондиційованого повітря	2,754	5,79%	1,176	29,92%
Інформація та телекомунікації	0,388	5,26%	0,789	67,03%
Добувна промисловість і розроблення кар'єрів	5,121	67,43%	0,189	3,56%
Охорона здоров'я та надання соціальної допомоги	0,213	22,07%	0,05	19,01%
Освіта	0,001	8,33%	0,001	50,00%

*отрасли отранжированы по показателю сокращения просроченных платежей в абсолютных цифрах от большего к меньшему

Деньги есть

Предприятия не только берут кредиты, но и активно вкладывают деньги на банковские счета. Если кредитование сокращается, то с депозитами однозначный рост.

Так, на конец сентября этого года депозитный портфель юрлиц достигал 321 млрд грн. Это на 22 млрд грн или 7,4% больше, чем в начале года. 

За 9 месяцев 2017 года самый большой рост показали депозиты предприятий, работающих в сфере профессиональной, научной и технической деятельности. Их вклады увеличились на 13 млрд грн, или 23%.  

Закрывали депозиты активнее всего предприятия, работающие в сфере оптовой и розничной торговли, ремонта автотранспорта и мотоциклов. На конец сентября 2017 года их депозиты уменьшились на 5,5 млрд грн или 7,81% по сравнению с концом января. 

Депозиты в разрезе экономических отраслей*

Отрасль	Депозиты на конец сентября 2017 года, млрд грн	Депозиты на конец января 2017 года, млрд грн	Изменение, млрд грн	Изменение, %
Професійна, наукова та технічна діяльність	70,111	56,677	13,434	23,70%
Сільське господарство, лісове господарство та рибне господарство	24,344	19,697	4,647	23,59%
Переробна промисловість	59,702	55,899	3,803	6,80%
Постачання електроенергії, газу, пари та кондиційованого повітря	16,04	14,289	1,751	12,25%
Операції з нерухомим майном	8,537	6,953	1,584	22,78%
Інформація та телекомунікації	16,294	14,904	1,39	9,33%
Транспорт, складське господарство, поштова та кур'єрська діяльність	30,193	29,439	0,754	2,56%
Діяльність у сфері адміністративного та допоміжного обслуговування	3,907	3,377	0,53	15,69%
Тимчасове розміщування й організація харчування	1,804	1,458	0,346	23,73%
Охорона здоров'я та надання соціальної допомоги	1,164	0,943	0,221	23,44%
Водопостачання; каналізація, поводження з відходами	0,855	0,651	0,204	31,34%
Освіта	1,011	0,854	0,157	18,38%
Мистецтво, спорт, розваги та відпочинок	0,856	0,739	0,117	15,83%
Надання інших видів послуг	0,906	0,881	0,025	2,84%
Будівництво	9,79	10,28	0,49	4,77%
Добувна промисловість і розроблення кар'єрів	11,234	11,947	0,713	5,97%
Оптова та роздрібна торгівля; ремонт автотранспортних засобів і мотоциклів	65,18	70,702	5,522	7,81%

 Алексей Рябуха