Нацбанк разрешил украинцам вкладывать деньги за границу – пока не более $50 тыс.

«Безвиз» для валютных вкладчиков

Нацбанк разрешил украинцам вкладывать деньги за границу – пока не более $50 тыс за год. Сделать это можно будет уже с начала июля, на основании электронной (а не бумажной, как раньше) индивидуальной валютной лицензии, которые НБУ будет выдавать физлицам автоматически.

Все эти изменения Нацбанк закрепил в постановлении правления №54 от 15 июня. В силу документ вступает 3 июля.

Решение регулятора некоторые экономисты уже успели даже назвать «судьбоносным». «Если деньги из-под матрасов начнут перетекать в акции и облигации цивилизованных рынков, работы хватит на всех. В конечном итоге, появление новых инвестиционных продуктов на фоне неудовлетворенного многомиллиардного спроса «матрасных денег» может изменить всю украинскую финансовую систему. Мы теперь и за границу можем ездить, и деньги по всему миру инвестировать» — писал профессор Киевской школы экономики Иван Компан.

«Минфин» разбирался, действительно ли НБУ дал украинцам, желающим инвестировать за рубеж, такой серьезный повод для восторга.

Что для этого нужно

Сам Нацбанк поясняет, что его решение в первую очередь затронет тех, кто хочет вкладывать деньги в иностранные активы, перечислять средства на свои счета в зарубежных банках, а также пользоваться услугами страховщиков жизни-нерезидентов. 

По словам директора департамента казначейства Идея Банка Ярослава Кабина, схема по перечислению валюты за границу упростилась именно за счет процедуры выдачи электронных лицензий. Остальные нюансы, вроде необходимости предоставлять документы, подтверждающие происхождение средств инвестора, остались прежними.

«Для получения электронной лицензии физлицу нужно обратиться в уполномоченный банк, где у него есть счет, и подать заявление в НБУ о выдаче электронной лицензии (по установленной форме). Кроме того, нужно предоставить документы, свидетельствующие о наличии у физлица доходов, достаточных для перевода определенного размера, а также оригиналы или копии документов, подтверждающие цель перевода денег из Украины» — говорит Кабин. Дальше банк передает заявление в НБУ. И на основании его запроса, регулятор выдает физлицу е-лицензию и вносит в свою автоматизированную информационную систему данные (по сути, создает учетную запись).

Как поясняет аналитик агентства IBI Rating Виктор Шулик, массово клиентов украинских банков такое послабление, скорее всего, не затронет. Без знания нюансов и отдельных процедур просто так прийти в банк и отправить деньги за границу будет очень трудно.

«Ситуация такая же, как и с безвизовым режимом – при соблюдении всех условий снимаются отдельные барьеры, но базовые требования остаются. Процедура получения индивидуальной валютной лицензии для трансграничных переводов может ускориться для «продвинутых» пользователей (потому что по-прежнему будет нужна электронная цифровая подпись и другие «обязательные атрибуты»). Других особо важных изменений я не вижу – для крупных инвестиций придется получать лицензию в соответствии с действовавшей ранее сложной процедурой» — считает Шулик.

Есть еще один нюанс – клиенты банков в большинстве своем не знают, что у них есть возможность инвестировать за границу и не понимают, зачем им это нужно. Не говоря уже о том, чтобы с ходу разобраться в процедурных нюансах. Банки в этом помогают клиентам слабо. По словам старшего аналитика Альпари Максима Пархоменко, $50 тыс. в год – это довольно весомая для украинцев сумма, но как можно использовать эти деньги за границей, им никто не объясняет. Хотя на внешних рынках все же есть реальные альтернативы депозитам в украинских банках.

Во что инвестировать

Первое, о чем можно вести речь – инвестиции в заграничную недвижимость. Но здесь нужно учитывать нюансы местного законодательства в плане налогообложения и ограничений по оттоку капитала.

«Думаю, речь идет, скорее, о недвижимости, в меньшей степени – о биржевых активах, валюте и корпоративных правах. Но нужно учесть, что в некоторых странах могут быть разные режимы валютного регулирования (бывают сюрпризы, как в Украине, например, когда дивиденды за рубеж выплатить просто невозможно)» — говорит Виктор Шулик.

К этому списку можно приплюсовать акции украинских компаний, которые торгуются за рубежом, — добавляет аналитик Forex Club Андрей Шевчишин. По его словам, это удобно для тех, кто уже имел дело с инвестициями в Украине и намерен расширить свои горизонты.

«Имея понимание внутренних особенностей компании, инвестор может более оперативно реагировать на разные изменения в ее работе. Высокая ликвидность и динамика стоимости мировых рынков акций привлекает на них и спекулятивный трейдерский капитал. Вероятно, часть украинских профинвесторов также будет ориентироваться на этот зарубежный сегмент. Инвестиции в облигации требуют больших капиталов, и имеют низкую доходность, поэтому не будут пользоваться особой популярностью. Аналогично и депозиты» — считает Шевчишин.

Еще один вариант для рядовых граждан – прямые вложения в акции крупнейших иностранных компаний, индексы (группы котировок нескольких компаний) и биржевые фонды (ETF). По словам Максима Пархоменко из Альпари, для не особо опытного инвестора оптимальным выбором можно считать именно ETF- фонды – инвестиционные структуры, акции которых тоже торгуются на бирже.

«Простым языком, такой фонд инвестирует в различные активы, а вы просто покупаете его акции. Зачастую его инвестиции достаточно диверсифицированы и дают хорошую годовую прибыль – от 10%. Плюс очень жесткая регуляция со стороны надзорных органов. К тому же есть множество сервисов типа Google Finance, Yahoo Finance, MSN, CNBC, Bloomberg, с помощью которых клиент может всегда увидеть текущее состояния дел своих активов. Сложность подобных операций сравнима с открытием счета в банке» — поясняет Пархоменко.

Что будет мешать

Найти решение, которое способно принести инвестору больше 10% дохода на западных рынках, не так уж и просто. Как отмечает Андрей Шевчишин из Forex Club, особенно это касается облигаций иностранных компаний и депозитов в банках. Их доходность вряд ли устроит украинцев, которым не нравятся даже 6-10% годовых по вкладам в валюте в украинских финучреждениях.

«Когда мы говорим об инвестировании денег в зарубежные ценные бумаги, мы должны понимать, что эти средства, в случае закрытия сделок, будут возвращены в Украину на расчетный счет клиента в украинском банке. К тому же, проблема в том, что украинцы привыкли к ставкам по условно безрисковым депозитам от 10%. Гораздо более рисковые инвестиции с доходностью 10-20% не являются для нас привлекательными. Хотя и на западе даже 10% — это очень весомая цифра» — говорит Максим Пархоменко.

В то, что украинцы станут активно инвестировать за рубеж, не верят и сами банкиры. По словам руководителя направления Private Banking ОТП Банка Виктории Мысливой, для банков это – скорее символ постепенной валютной либерализации от НБУ, чем угроза большого оттока капитала за рубеж. Востребованным среди украинцев такой инструмент инвестирования она не находит.

Хотя и потенциал в этом смысле у населения есть – по оценкам НБУ, вне банков сейчас находится свыше 300 млрд грн наличных денег. По словам аналитика ICU Михаила Демкива, к этой сумме нужно приплюсовать 60-80 млрд (хотя и это очень приблизительная оценка) долларов в валюте. Для сравнения: в банках украинцы держат всего $8,5 млрд. Но рассчитывать, что весь этот массив хлынет в виде инвестиций в иностранные активы, по убеждению Демкива, не стоит.

«Вряд ли, упростив украинцам инвестирование заграницу, НБУ каким-то заметным образом повлияет на объем денег в стране. Львиная часть средств вне банков используется для внутренних расчетов – как в белой, так и в теневой экономике. Подтверждением тому является довольно небольшое соотношение объема налички к ВВП в нашей стране – 12,9%, один из самых низких с 2003 года. Для сравнения, в Польше этот показатель составляет 11,7%, Венгрии – 13,3%, Чехии – 11,1, России – 13,1%» — отмечает он.

Эксперт добавляет, что действительно, послабление от НБУ – это повод задуматься для валютных вкладчиков, недовольных планомерным снижением ставок на украинском рынке. Но пока глобальных изменений в этом смысле ждать не стоит. А снятие ограничений от НБУ – это, скорее, формальное расширение экономических свобод, чем причина для уменьшения объема налички в стране.

Ольга Терещенко

Опубликовано на minfin.com.ua 3 июля 2017, 14:06 Источник: Минфин
Следить за новыми комментариями

Комментарии (16)

+
0
Maleficarum
Maleficarum
23 июня 2017, 11:33
#
«К тому же проблема в том, что украинцы привыкли к ставкам по условно безрисковым депозитам от 10%. » Именно так «условно безрисковым» и я бы добавил «условно профитным»… А де факто- реально убыточным… Конечно- массово народ не ломанётся вывозить лавэ из страны… Но миграция «заробітчан» в страны ЕС и миграция «безвизовиков»( а в подоплёке то- таки потенциальных «заробітчан»)- процесс вывода( вывоза) денег таки усилят…
+
0
AleksandrBank
AleksandrBank
23 июня 2017, 11:51
#
Как по мне это точечно.
Люди вы правда думаете у кого 50-300 тыс.дол. начнут инвестиции за границу, а не здесь на депозит или в бизнес или на недвижимость вложат?!
Это больше для тем кто там побывал и жил, у кого коллеги и друзья там, и нужно инвестировать в общий бизнес или идею создания бизнеса и т.д.
По моему мнению этим будут пользоваться те, кто захочет вывезти валюту со страны и будут искать подставных для этого дела. Жеваго, Коломойский, Петя и Ко, судьи, прокуроры, менты высшего эшелона — вот кто обрадуется этому. Вон 40 млн.дол. друг Авакова официально вывел, расследовали и что? Замяли, провели служ.расследование в Ощаде и НБУ и на этом все.
+
+10
Delfin Enigma
Delfin Enigma
23 июня 2017, 13:40
#
Они через Кипр и Вергинские острова выводят :D
+
0
Delfin Enigma
Delfin Enigma
23 июня 2017, 13:43
#
А потом именно оттуда больше всего частных валютных инвестиций в Украину, так что тут нечему удивлятся.
+
0
yarg
yarg
23 июня 2017, 20:14
Кара-Луганск
#
«Вон 40 млн.дол. друг Авакова официально вывел». Друг авакова не «вывел», а погасил ранее полученный кредит. Это немного разные вещи.
+
+90
Maleficarum
Maleficarum
23 июня 2017, 12:09
#
«Люди вы правда думаете у кого 50-300 тыс.дол. начнут инвестиции за границу, а не здесь на депозит или в бизнес или на недвижимость вложат?!» Да… Будут вывозить и выводить и такие суммы… Нет смысла их в Украине держать… Депозит в любом случае-стырят… Бизнес- отожмут или задавят проверками или налогами… Недвига- как вариант… Но со временем фискалы начнут копать под «инвестором» землю на предмет- «откуда дровишки на покупку квартир»
+
0
Delfin Enigma
Delfin Enigma
23 июня 2017, 13:38
#
Выплату дивидендов за рубеж уже упростили так что не знаю о чём там говорит Виктор шулик.
Основная сложность это комиссия за перевод денег и открытие счёта.Сложно Украинцу открыть счёт в США без полёта, или Американцу открыть счёт в Украине без полёта опять таки.Посредники это всегда %
+
0
Андрей Чувашов
Андрей Чувашов
23 июня 2017, 21:08
#
Офшоры уже запретили? Как можно разрешать то, что и так доступно!?
+
0
yarg
yarg
23 июня 2017, 21:12
Кара-Луганск
#
Людей убивать доступно, но не разрешено. Так понятнее?
+
0
Андрей Чувашов
Андрей Чувашов
23 июня 2017, 21:35
#
Не очень удачное сравнение. Инвестировать за границу не запрещалось. Первый вопрс Вы пропустили… Для чего это нужно государству? Сомневаюсь, что оно заботится о людях… Скорее это просто альтернативный вариант вывода бабла, но под присмотром государства
+
0
yarg
yarg
24 июня 2017, 20:13
Кара-Луганск
#
Инвестировать за границу не запрещалось и не запрещается. Просто для этого нужна лицензия. порядок выдачи которой немного изменился.
+
0
irakez
irakez
24 июня 2017, 15:43
Ирина, Одесса
#
Где это автор видел 10% в долларе в нормальном украинском банке? Рога и копыта не рассматриваем. С удовольствием превратила бы свой 4% депозит в Укрэксимбанке во что-то столь же надежное, но в два раза более доходное. Не думаю, что я такая одна. Дело не в отсутствии желания заработать 10%, а в отсутствии понимания процедуры. И именитые финансовые порталы в этом плане своим читателям совсем не помогают.
+
+10
Любомир Остапів
Любомир Остапів
25 июня 2017, 20:12
Ірпінь
#
Посмотрите облигации Кернел или МХП, потм вам и 8% в дол.
уровень риска при єтом незначительно больше депо в Укрєксиме
+
0
irakez
irakez
25 июня 2017, 21:58
Ирина, Одесса
#
Посмотреть я может где-то и могу, но что дальше делать? Как среднестатистическому валютному вкладчику, о которых идет речь в статье, со среднестатистическими украинскими сбережениями, воспользоваться «безвизом» и купить облигации Кернел или МХП?
+
0
Artem Frolov
Artem Frolov
30 июня 2017, 09:12
#
Как гражданину Украины купить облигации Кернел или МХП?
+
0
Vuch
Vuch
30 июня 2017, 18:41
Слава
#
Собственно, в тексте статьи написано.

Написать комментарий

Чтобы оставить комментарий, нужно войти или зарегистрироваться