24 декабря 2024, 22:28
Порівняння дохідності SPY та гривневих інструментів за період 2000-2024 р. ETF SPY на S&P 500 в 2000 р. досяг свого локального максимуму. Станом на 03.01.2000 ринок відкрився за ціною SPY в 148,25 $. Перебити хай та показати подальший ріст вдалося лише у 2013 р. — втраченне десятеліття. Порівняємо дохість гривневих інстументів з SPY з різними фазами ринку. Сценарій 1 : 03.01.2000 інвестор купує SPY за ціною 148,25 $. Курс на міжбанку 5,21 грн. В еквіваленті має 773,31 грн. Наразі ціна SPY 601,3 $, але давайте врахуємо податки з курсовими різницями. З врахування сплачених податків (ПДФО + ВЗ) маємо 487,64 $. Сценарій 2 : Інвестор обирає гривневі інструменти та інвестує таку ж саму сумму 773,31 грн. (148,25$ в еквіваленті): у період 2000-2021 використовує депозити, 2022-2024 облігації з купоном 20% річних. Розрахунок проводено з врахуванням податків за депозитами. За результатими інвестування отримує 16 154 грн. За курсом міжбанк на 24.12.2024 — 384,84 $ в еквіваленті ( 1$ — 42,03) Отже , за 24 роки інвестування, обравши SPY інвестор отримає 487,64 $., гривневі інструменти принесли дохід в 384,84 $.
9 ноября 2024, 16:58
Порівняння результатів від інвестування GOLD vs депозити в гривні Розглянемо 2 сценарії інвестування : 1) Інвестор на початку року купує 1 унцію золота. 2) Інвестор на початку року відкриває річний депозит та реінвестує отриманий дохід за попередній період. Методологія : 1) Використані ціни 1 унц. золота на перший день роботи в новому році. Джерело: https://index.minfin.com.ua/exchange/nbu/bullion/xau/ 2) Інвестор на початку кожного року додає до депозита сумму вартості 1 унц. золота. Тобто, на початку 2011 року інвестор відкриває депозит на сумму 11 005 грн. зі ставкою 12,97 річних. По закінченню періода отримує 12 432 грн., які реінвестує. На 2012 рік сумма депозита складає 12 432 грн. та докладає сумму вартості 1 унц. золота, яка становить 12 284 грн. По закінченю періода інвестор має (12 432+12 284) * річна ставка 15,32 = 28 502 грн. *Розрахунок проведено без урахування сплати податків. Джерело ставок за депозитими: https://bank.gov.ua/files/UIRD.xls Отримані результати : В період з 2011-2024 р. інвестор придбає 14 (1 унц.) зливків на сумму 477 105 грн. Вирішивши продати всі зливки 08.11.2024 (ціна — 110 552 грн.) отримає сумму — 1 547 728 грн. Поклавши гроші на депозит з реінвестування відсотків інвестор на кінець 2024 р. буде мати 1 079 235 грн. Отже, за період 2011-2024 р. інвестиції в золото принесли кращий результат на 468 493 грн. або 43%.
15 сентября 2024, 11:11
Збереження капіталу від інфляції та девальваціі 1000 грн. розміщена на річному депозиті, який по закінченню щороку переоформлювався (з реінвестуванням процентів) приніс 3055 грн. процентного доходу за вирахуванням податків (номінальна дохідність). Після коригування отриманих сум на рівень інфляції отримаємо + 539 грн. до капіталу (реальна дохідність). Станом на 01.01.2011 р. на МБ 1$ — 8 грн. Отже, 1000 грн. в дол. еквіваленті — 125$. На 01.01.2024 р. на МБ 1$ — 38 грн. Отже, 1539 грн. в дол. еквіваленті — 40,5$. Висновок 1 : В довгостроковій перспективі гривневі інстурументи захищають заощадження від інфляції. Висновок 2 : З урахуванням девальвації гривні, в дол. еквіваленті маємо зниження капіталу на 67,6%.