Ставки по депозитам бьют исторические рекорды

Индекс ставок по депозитам в гривне уверенно перешагнул отметку 20% годовых, и уже около месяца удерживается на этом уровне с незначительными колебаниямиНынешняя осень для депозитного рынка в некоторой степени уникальна. Еще весной и летом перед вкладчиком возникала дилемма при выборе срока депозита. Между краткосрочными вкладами на 3-6 месяцев и годовыми была пропасть в доходности — финансистов не интересовали короткие деньги, за вклады на 3-6 месяцев платили не много.

Равнение на год

Индекс UIRD (Украинский индекс депозитных ставок по депозитам физлиц), составляемый агентством «Thomson Reuters», побил все рекорды за четыре года своего существования. Ставки по депозитам в гривне уверенно перешагнули отметку 20% годовых, и уже около месяца удерживаются на этом уровне с незначительными колебаниями.

Как изменились средние ставки по депозитам
с начала года

   Данные агентства «Thomson Reuters»

Наиболее стремительный рост в категории «коротких» вкладов сроком на 3-6 месяцев. Их доходность с начала года повысилась на 22,5% до нынешних уровней. Сейчас ставка по вкладу на три месяца и на год почти сопоставима — разница менее 1%, в то время как еще весной или летом за короткие деньги банкиры не были готовы платить столь щедро.

Незначительный рост ставок по долгосрочным вкладам — год и более — банкиры поясняют достаточно просто: они не хотят брать на себя столь «длинные» обязательства перед вкладчиками, поскольку экономическая ситуация непредсказуема. Как ранее писал «Минфин», правительству пришлось готовить два сценария экономического развития страны на ближайшие годы — оптимистичный и пессимистичный.

Ставки по валютным вкладам на 3 месяца взлетели с начала года более чем на 34%Тем не менее, большинство банков скорректировали свои ставки в сторону повышения после введения «депозитного налога», чтобы сохранить привлекательную доходность. Отчасти это объясняет и заметный прирост индекса UIRD в августе.

Еще дороже за деньги банкиры платить уже не готовы. В случае восстановления экономики дорогие депозиты не позволят предложить займы по разумной цене. В случае же дальнейшей стагнации просто не будет спроса на кредитование.

Еще более впечатляющая динамика депозитного индекса в категории валютных вкладов. Таким образом, держатели валюты, кроме курсовой премии, могут рассчитывать еще и на внушительные проценты от банка. Ставки по краткосрочным вкладам — на 3 месяца взлетели с начала года на 34,5% в долларах и 34,2% в евровалюте.

Валютные вклады сроком на год подорожали менее заметно. Лишь на 15% с начала года в долларах до нынешних 8,81% годовых, и на 19% в евро до 7,53% годовых.

Это своего рода «премия за риск», которую банкиры готовы предложить вкладчикам, поскольку в последнее время были установлены ограничения почти на все операции с валютой, и эти меры затронули и депозиты: снять их долларами или в евро возможно лишь «малыми дозами» — до эквивалента 15 тысяч гривен в день. Это заставит владельца валютного депозита либо продлевать договор, либо много раз сбегать в банк, если захочется снять депозит, исчисляющийся тысячами долларов или евро.

В то же время банкиры не готовы привлекать валюту любой ценой, поэтому именно в случае с доходностью депозитов в долларах или евро между краткосрочными и годовыми вкладами сохранилась разумная разница в доходности около 2%.

«Минфин» спросил у банкиров: будут ли ставки по депозитам еще выше?

Комментирует начальник управления продаж розничного бизнеса Имэксбанка Алена Новикова:

Действительно, ставки по депозитам физических лиц достигли своего пика, причём как в национальной валюте, так и в иностранной. Данная ситуация обусловлена высокой конкуренцией на рынке и недостатком ликвидности в целом по банковской системе.

На динамику ставок по депозитам как в национальной валюте, так и в иностранной, будет влиять дальнейшая экономическая и политическая ситуация в стране, законодательные нормы НБУ.