В 2010 году «Метинвест», холдинг объединяющий горно-металлургические активы Рината Ахметова, планирует довести объем заимствований до $800 млн. Из этой суммы $500 млн. компания уже привлекла в ходе выпуска евробондов. Теперь холдинг ведет переговоры с банками о синдицированном кредите еще на $300 млн. сроком на три года.

По информации «ДЕЛА», организатором займа должен выступить Deutsche Bank. Эксперты сходятся во мнении: полученные деньги могут помочь компании Ахметова расплатиться по долгам и купить новые активы.

О размещении евробондов холдинг Рината Ахметова официально заявил вчера. Как сообщало ДЕЛО (№78 от 18.05.2010), выпуск облигаций позволил «Метинвесту»  привлечь $0,5 млрд. на 5 лет. Купонная ставка ценных бумаг, по сообщению пресс-службы компании, составила 10,25%. Андеррайтерами выпуска стала группа банков в составе BNP Paribas, Credit Suisse, ING, RBS и VTB Capital. Держателями облигаций на две трети стали инвесторы из европейских стран, остальные — из США.

Кредит под льготный процент

Теперь «Метинвест» рассчитывает привлечь еще $300 млн. в виде кредита. В самой компании информацию не комментируют. Предварительно известно, что процентная ставка по кредиту должна будет составить LIBOR+5,5%. Организатором займа должен выступить Deutsche Bank. Напомним, что это финучреждение уже занималось организацией займа для другой металлургичекой компании с активами в Украине — Ferrexpo Константина Жеваго (владеет Полтавским ГОКом). В прошлом году бизнесмену удалось получить синдицированный кредит на $230 млн.

Эксперты уверены: если кредит действительно будет выдан под такой процент, то можно утверждать, что «Метинвест» достаточно дешево привлек средства. Напомним, Жеваго кредит обошелся в LIBOR+7%.

К тому же, учитывая сложное состояние рынка,  сегодня банки вообще не склонны давать кредиты металлургам. Тем более на территории СНГ. В частности Ferrexpo была первой украинской металлургической компанией, которая смогла привлечь кредит во время кризиса. Всего же в 2010 году компаниям на территории СНГ было выделено $2,8 млрд. кредитов, из которых $2,6 млрд. — российским предприятиям.

По мнению экспертов, вероятность того, что банки все-таки дадут деньги «Метинвесту», очень велика: холдинг не просрочил ни одной выплаты по ранее взятым займам. «Метинвест» — одна из самых успешных компаний отрасли с хорошей кредитной историей», — считает аналитик инвестиционной компании «Драгон Капитал» Сергей Гайда.

Деньги потратят на новые активы

Аналитики отмечают: деньги, полученные «Метинвестом» от размещения еврооблигаций и в качестве банковского кредита, будут направлены на две основные статьи расходов. $0,5 млрд. от еврооблигаций, скорее всего, будут потрачены на приобретение новых активов и выплату уже существующих долгов — в 2010 году компания должна выплатить около $635 млн. по ранее взятым кредитам. Как сообщало ДЕЛО (№75 от 13.05.10), сегодня «Метинвест» называют основным претендентом на покупку 50% акций меткомбината «Запорожсталь». Для этого, по мнению экспертов, ему могут понадобиться порядка $700 млн., часть из которых, возможно, и было решено получить за счет займов. «Теперь с учетом полученных  в ходе займов средств у «Метинвеста» имеется достаточно средств на покупку металлургического актива наподобие «Запорожстали», — считает аналитик инвестиционной компании BG Capital Евгений Дубогрыз.

 О том, что Ринат Ахметов нацелился на новые металлургические объекты, свидетельствует и то, с какой синхронностью был решен вопрос привлечения займов. «Тот факт, что «Метинвест» начал привлекать новый долг всего через две недели после размещения выпуска еврооблигаций, говорит в пользу того, что компания готовится к приобретению активов», — считает аналитик инвестиционной компании «Ренессанс Капитал» Андрей Марков.

Кредит на $300 млн. может быть направлен на пополнение оборотного капитала. Это позволит компании безболезненно выполнять свои ближайшие долговые обязательства.

 «Метинвест» — вертикально интегрированная группа компаний. В нее входят предприятия угольной, горнодобывающей и металлургической отраслей промышленности в Украине, США, Италии, Великобритании и Болгарии. Акционерами Группы «Метинвест» являются «СКМ» Рината Ахметова (75%) и  «Смарт-холдинг» Вадима Новинского  (25%), которые принимают участие в управлении группой на партнерских началах.