Что мы купили
Основную свою ставку сделали на ETF, который ориентируется на агропромышленные компании — VanEck Vectors Agribusiness. Редакция приобрела 3 акции этого фонда по $81,44. Таким образом, в ETF инвестировано $244,32.
Также мы приобрели 2 акции ETF WisdomTree Wheat. Этот фонд инвестирует во фьючерсы на поставку пшеницы. Его акции достаточно дешевые и инвестировали в них мы только $12,24. При такой низкой вложенной сумме на существенный доход здесь мы не рассчитываем, но планируем проверить, где будет больше доходность — у агропромышленных компаний или непосредственно у зерна.
Объясняем свой выбор
Цены на продовольствие бьют рекорды. По оценкам Продовольственной и сельскохозяйственной организации ООН (ФАО), в январе мировые цены на продукты выросли на 4,3%, по сравнению с декабрем.
На пиковых с 2014 года отметках сейчас находятся все ключевые agricultural commodities — кукуруза, соя, пальмовое масло, сахар и зерно. Цены еще не достигли уровня продовольственного кризиса конца 2000-х годов, но траектория роста уже вызывает беспокойство.
Причин несколько. Во-первых, недопроизводство в США, во-вторых, чрезмерное потребление в Китае (пандемия вообще побудила многие страны нарастить свои запасы). В-третьих, засушливая погода в Южной Америке и проливные дожди в Индонезии и Малайзии, которые губят урожаи.
Не последнюю роль играют и глобальные настроения на рынках commodities, которые бурно реагируют на огромные вливания денег в ключевые экономики для преодоления кризиса. Поэтому, продовольствие и дальше будет дорожать.
По прогнозу главы департамента по корпоративному анализу группы ICU Александра Мартыненко, например, цены на кукурузу в этом году вырастут на 10%. Продолжит дорожать и пшеница, говорит эксперт, но не так стремительно -: примерно на 2% в год. К этому приведут снижение запасов и повышение спроса.
Как инвестировать в аграрную сферу
На фондовом рынке есть ряд вариантов для инвестиций в аграрное направление. Самый первый и самый очевидный — непосредственно в крупнейших сельскохозяйственных производителей. Среди таких компаний, акции которых торгуются на фондовом рынке, австралийская Australian Agricultural Company, аргентинская Cresud, американская Archer Daniels Midland.
Желающие инвестировать в украинских аграриев могут найти их на Лондонской и Варшавской биржах. В частности, это производитель курятины МХП, масла Kernel, сахара Astarta, зерновых и молока IMC
Читайте также: Стоит ли покупать акции украинских компаний
Другой способ заработать на удорожании продуктов — покупать ETF, которые вкладывают деньги непосредственно в товары. В статье об инвестициях в промышленные металлы мы объясняли, как это работает. Например, уже упоминавшийся WisdomTree Wheat инвестирует в пшеницу, Teucrium Corn Fund — в кукурузу, WisdomTree Coffee — в кофе, WisdomTree Sugar — в сахар.
Еще одно направление инвестиций — агропромышленные компании. Существует огромное количество направлений их деятельности: производство техники, кормов, удобрений, ветеринарных средств, разработка новых сортов, логистика и переработка продуктов
Недостаток приобретения акций таких компании — необходимо разобраться в структуре их деятельности, перспективах, потенциале конкурентов
Например, более подробно разберем такой фонд VanEck Vectors Agribusiness, который для своего портфеля выбрал «Минфин». Этот ETF покупает акции компаний агропромышленного сектора различных направлений. В частности, в него входят: производители техники Deere & Co и Kubota, разработчики семян Corteva, производители удобрений Cortev и Nutrien, фармацевтический гигант Bayer, один из лидеров в сфере защиты растений, производитель лекарств и прививок для животных Zoetis. Входят в ETF и акции компаний, занимающихся непосредственно переработкой продуктов питания: Tyson Foods, Archer Daniels Midland
Улучшает диверсификацию то, что фонд вкладывает средства в компании из разных стран. Например Kubota — японская компания, Bayer — немецкая, Nutrien — канадская. Большинство же компаний в ETF представляют США.
Фонд выплачивает дивиденды, которые сейчас составляют 1,1% годовых. Как и другие ETF, этот берет плату за обслуживание — 0,56% годовых от стоимости акции. В статье об инвестициях в индекс S&P 500 мы обращали внимание, что в таких ETF плата за обслуживание фактически символическая: от 0,03 до 0,09%. Однако фонды, специализирующиеся на определенных экономических направлениях, как правило, берут большую плату.
Читайте также: Вложились в крипту и заработали 1200 гривен за день
Среди других вариантов — ETF, которые ориентируются на производителя напитков и продуктов питания или агропромышленный сектор:
- PowerShares Dynamic Food & Beverage;
- First Trust Nasdaq Food & Beverage;
- First Trust Indxx Global Agricultur.
Если вас интересует более подробная информация об этих и других ETF, ее можно получить на специализированных сайтах. Среди них etfdb.com, etf.com, morningstar.com. С нашей точки зрения самый удобный портал для сбора таких данных — finance.yahoo.com.
Первые финансовые результаты
Инвестиции в VanEck Vectors Agribusiness и WisdomTree Wheat «Минфин» рассматривает как долгосрочные и не планирует из них выходить до завершения проекта.
На данный момент изменение стоимости актива выглядит следующим образом.
| Актив | Количество акций | Цена акции на момент приобретения | Цена акции на момент написания статьи | Изменение цены |
| VanEck Vectors Agribusiness | 3 | $ 81,44 | $ 84,46 | 3,71% |
| WisdomTree Wheat | 2 | $ 6,12 | $ 6,28 | 2,69% |
То есть, за 5 дней мы заработали на инвестициях в аграрный сектор 3,6%.
За прошлый год VanEck Vectors Agribusiness подорожал на 24,17%, при том что S&P 500 повысился на 16,48%. В среднем за 3 последние года аграрный фонд рос скромнее — на 11%, уступая S&P 500, который показывал «плюс» 13,6%. Мы рассчитывает на то, что в условиях высоких цен на продовольствие агропромышленный сектор в этом году продемонстрирует лучшие показатели, чем более широкий индекс.
ПРЕДЫДУЩИЕ МАТЕРИАЛЫ СЕРИИ:
Как выбрать брокера, чтобы купить акции за рубежом