►Читайте страницу «Минфина» в фейсбуке: главные финансовые новости
Падение цен
В понедельник, 26 августа, цена на еврооблигацию Telegram Group (XS2317279060, TG-26) на внебиржевом рынке упала на 10,4%, до $856,80. По итогам торгов в пятницу ее цена составляла $956,25. В субботу, когда стало известно о задержании Павла Дурова во Франции, и в воскресенье торги бумагами не проводились.
По данным другого сервиса — FINRA TRACE, которые публикует CBоnds раз в день, в понедельник индикативная цена на бумагу снизилась по сравнению с пятницей на 8,5%, с $957,5 до $872,5. Доходность к погашению по последней индикативной цене составляла 17,207%.
Читайте: Telegram «набрал» 900 млн пользователей и собирается на IPO: как на этом можно заработать
Напомним
В обращении находится один выпуск конвертируемых долларовых еврооблигаций Telegram Group (юрисдикция регистрации — Британские Виргинские острова) общим объемом $2,35 млрд. Он начал размещаться в марте 2021 года по закрытой подписке, минимальный лот покупки — $500 тыс. при номинале одной бумаги $1 тыс.
Согласно условиям эмиссии, по евробонду купонный доход составляет 7%, он выплачивается два раза в год. Ближайшая выплата купона — 23 сентября 2024 года. Погашение облигации должно состояться 22 марта 2026 года.
Бумаги дают возможность конвертировать их в акции в случае проведения IPO Telegram Group. При таком сценарии конвертация пройдет с дисконтом, его размер будет зависеть от даты размещения акций:
- 10%, если IPO состоится до 2025 года;
- 15%, если IPO состоится в 2025 году;
- 20%, если IPO состоится в 2026 году.
В мае 2021 года по выпуску состоялось доразмещение на $714,6 млн, согласно данным CBonds, в июле 2023-го — на $271,3 млн, из него четверть объема (около $70 млн) выкупил сам Дуров.
Последнее размещение по выпуску на $330 млн состоялось в марте 2024 года. Его организатором выступил банк JP Morgan. Павел Дуров в своем официальном Telegram-канале сообщил, что размещение облигаций прошло с переизбытком заявок, в нем приняли участие глобальные фонды высочайшего уровня с безупречной репутацией.
По данным CBonds, 50% объема выпуска находится во владении инвесторов из Азии, 10% приходится на российских инвесторов и еще 40% — на прочих. В число инвесторов на IBO (первой публичной продаже долговых ценных бумаг) вошли арабские инвестиционные фонды Mubadala и Abu Dhabi Catalyst Partners, каждый из которых вложил в облигации по $75 млн.
Арест Дурова
Как писал «Минфин», 24 августа в аэропорту Ле-Бурже в пригороде Парижа правоохранители задержали основателя и гендиректора мессенджера Telegram Павла Дурова.
Дурова арестовали, когда он сошел со своего частного самолета на взлетно-посадочную полосу в аэропорту Ле-Бурже.
Читайте: Франция продолжила арест Павла Дурова. Toncoin потерял $2,7 млрд капитализации