► Подписывайтесь на «Минфин» в Instagram: главные новости об инвестициях и финансах
Гривневые заимствования
Объем гривневых заимствований государства на аукционах в декабре составил 14,2 млрд. Средневзвешенная ставка составила 11,43%, что близко к средней стоимости размещений с начала года.
«Львиную долю гривневых заимствований составляли облигации на срок 3, 6, 9 и 12 месяцев, по которым было привлечено почти 11,6 млрд гривен. Учитывая отсутствие ограничений на объем размещений и близость ожиданий инвесторов к ориентирам Минфина по стоимости заимствований, практически весь спрос на гривневые ОВГЗ был удовлетворен», подчеркнул Данилишин.
После повышения учетной ставки НБУ с 8,5% до 9% доходность государственных заимствований на аукционе 14 декабря незначительно выросла: по 6-месячным — на 5 б. п., по 1-летним — на 2 б. п… по 1,5-летним — на 11 б. п., по 2-летним — на 1 б. п, по 3-летним — осталась неизменной.
Читайте также: Каждый третий читатель «Минфина» хочет инвестировать в ОВГЗ, но не знает как — опрос
«Показательным стало увеличение доли неконкурентных заявок на приобретение ОВГЗ с 2% до 18%, что свидетельствует о заинтересованности инвесторов в приобретении ОВГЗ на текущих рыночных условиях и их выжидательную позицию относительно готовности Министерства финансов к повышению предельного уровня доходности облигаций после решения по учетной ставке», заявил Данилишин.
Учитывая умеренный объем выплат по гривневым ОВГЗ в декабре (18.2 млрд. гривен), основная часть средств, привлеченных до конца года, будет предположительно направлена на финансирование расходной части государственного бюджета, выполнение которой за 11 месяцев составляло 93,5% от росписи за отчетный период.
Валютные заимствования
За две недели с начала месяца Министерством финансов было также привлечено 330 млн долларов США и 139 млн евро, что позволяет рефинансировать большую часть декабрьских выплат по валютным ОВГЗ и внешним заимствованиям, основные расчеты по которым состоятся 15 декабря.
С учетом плановых погашений объем ОВГЗ в обращении за неделю вырос на 14,4 млрд гривен.
Как изменились портфели инвесторов
Больше всего нарастили свои портфели ОВГЗ банки — на 11,4 млрд гривен (в равной пропорции гривневые и валютные ОВГЗ), юридические лица — на 1,8 млрд гривен (гривневые ОВГЗ), а также нерезиденты (преимущественно гривневые ОВГЗ). Объем ОВГЗ в собственности Национального банка остается на уровне 312,6 млрд гривен (с начала года погашение ОВГЗ из портфеля НБУ составило 12 млрд гривен).
Напомним, что ранее Данилишин сообщал, что на начало декабря вклады физлиц в облигации внутреннего госзайма (ОВГЗ) выросли до исторического максимума в 24 млрд грн во всех валютах.