С другой стороны, «токсичные» займы достигли угрожающих масштабов. Несмотря на то, что винят в этом предыдущих менеджеров, формировать резервы все же придется нынешнему владельцу – Министерству финансов. Сделают это с помощью ОВГЗ, а значит повесят на плечи налогоплательщиков.
Об этом и многом другом говорилось на пресс-конференции, посвященной финансовым результатам Привата за первый квартал. Презентовал их пока еще действующий глава правления банка Александр Шлапак. «Минфин» послушал и выбрал главное из его заявлений.
Работа на результат
Отток депозитов после национализации были очень серьезными. В октябре банк выплачивал по 800 млн грн каждый день, в ноябре – 900 млн грн. В декабре были дни, когда мы платили миллиарды грн в день. Мы это остановили и в банк пришло много новых клиентов. За первые 7 месяцев 2017 года, банку удалось привлечь у юр- и физлиц 17,3 млрд грн депозитов. Кредитование физических лиц увеличилось на 7,3 млрд грн.
В январе мы вернули 7 млрд грн рефинансирования НБУ. У нас еще осталось около 12 млрд грн. Мы их рано или поздно также вернем.
ПриватБанк также получил прибыль в 1,7 млрд грн. Если принять во внимание прибыль до увеличения страховых резервов, то за 5 месяцев 2017 года она была на уровне 3,9 млрд грн. Также мы купили на 9 млрд грн ОВГЗ – безрисковый инструмент, который будет приносить стабильный доход.
При этом ПриватБанк – самый ликвидный банк Украины, на данный момент. Покрытие наличными по обязательствам перед физическими и юридическими лицами составляет 68% или 130 млрд грн. И мы также выполняем план по бюджету – 601 млн грн прибыли на конце года.
Токсины
На 16 декабря в 2016 года общий кредитный портфель составил 225 млрд грн. Тогдашнее руководство утверждало, что займы связанным лицам составляют всего 8 млрд грн от общего количества или 4%. По состоянию на 1 июля общий портфель вырос до 235 млрд грн. Кредиты связанным лицам увеличились до 190 млрд или 97%. Такой рост объясняется просто – экс-менеджеры долгое время не признавали эту проблему.
Страховой резерв с 16 декабря 2016 года вырос с 30 млрд грн до 191 млрд грн по состоянию на 1 июля 2017 года. При этом заемщиков, связанных с банком оказалось всего 223. Мы их поделили на несколько групп:
| Группа | Количество заемщиков | Общий долг, млрд грн | Тело долга, млрд грн | Проценты, млрд грн |
| Всего | 223 | 198,4 | 187,2 | 11,2 |
| Трансформированные | 36 | 132,8 | 126,9 | 5,9 |
| Лизинг | 41 | 14,7 | 14,5 | 0,2 |
| Портфель Кипрского филиала | 22 | 14,7 | 14,1 | 0,6 |
| Корпоративные кредиты | 124 | 36,2 | 31,7 | 4,5 |
Все группы объединяет следующие факторы:
- Большая часть заемщиков — новосозданные компании с негативной историей
- Грубые нарушения при выдаче кредитов
- Плохое обслуживание кредитов и негативная динамика погашения
- Кредиты были выданы не на рыночных условиях
- Отсутствует обеспечение по большинству кредитов
Что касается обеспечения кредитов. Большая часть — это имущественные права, или просто воздух. В трансформированной группе такое обеспечение составляет 100%, в корпоративной — 89,1%, в кипрском портфеле — 69%. В лизинговой группе 100% обеспечения — недвижимость. Например, товары, которые обеспечивались имущественными товарами: бензин, марганцовая руда
Трансформированные
| Количество заемщиков | 36 |
| Предыдущее количество заемщиков | 193 |
| Сумма задолженности | 132,8 млрд грн |
| Процентная ставка по кредитам | 10,5% годовых |
| Период уплаты процентов | ежеквартально |
| Срок окончания договоров | ноябрь 2017 года — октябрь 2026 года |
Это самая большая группа и вершина финансовой пирамиды. За счет этих 36 кредитов были перекрыты займы 193 экс-заемщиков. Более того, половина этих 193 компаний имели реальные залоги под кредит и индексированную ставку на курс доллара. Когда клиент гасил кредит, он должен был заплатить индексированную выгоду. В то время как 36 нынешних заемщиков из этой группы погасили задолженность за изначальных 193, Приват потерял реальные залоги. Кроме того 23 октября кредитный комитет банка простил индексированную процентную ставку для 3/4 заемщиков. Потери банка оцениваются в 20 млрд грн.
Но 132,8 млрд грн, которые сейчас должны 36 заемщиков, не хватило, чтобы перекрыть долги предыдущих 193. Недостающая сумма оценивалась в 15 млрд грн. Тогда банк принял на баланс имущество на эту сумму: 248 автозаправок и 120 автобаз. После проверки оказалось, что стоимость этих залогов была серьезно завышена.
Все кредиты из этой группы были выданы в ноябре-октябре 2016 года компаниям, которые практически не вели операционной деятельности, имели негативное финансовое положение и историю жизни, не превышающую 1 год.
Например, 4 млрд грн кредитов было выдано «компании Д.», зарегистрированной в июле 2016 года одним физлицом. Ее общий доход за период существования на момент выдачи кредита — 7 700 грн.
Еще 4,6 млрд грн выдали «компании Б.», зарегистрированной в феврале 2016 года. Уже тогда ее финансовое положение относили к 6 классу — первичный признак дефолта, по методологии НБУ. Кредитный комитет банка утверждал ставку по таким кредитам на уровне 34%, а компании получали — по 10,5%. По закону, банк не может кредитовать по ставке ниже, чем он привлекает ресурсы. При этом в октябре-декабре 2016 года Приват привлекал рефинансирование НБУ на уровне 22% годовых, депозиты — 19%.
Лизинг
| Количество получателей лизинга | 41 |
| Количество договоров лизинга | 50 |
| Общая сумма договоров | 14,7 млрд грн |
| Процентная ставка | 10,5% годовых |
| Период уплаты процентов | ежемесячно |
| Срок окончания договоров | июль 2024 — август 2026 года |
Лизинг составляют 120 автобаз и 248 автозаправок, которые были забраны на баланс по кредитам в группе трансформированных кредитов. Банк предоставлял получателю лизинга финансовую информацию очень низкого качества, которая не давала ответ, как получатель лизинга сможет вернуть эти кредиты. Расчетный класс 2/3 получателей лизинга не ниже 9 класса — дефолтного класса.
Начальная процентная ставка была на уровне 12%. Ее также индексировали на курс доллара. В октябре 2016 года ставка была снижена и банк простил заемщикам индексированную процентную ставку. Банк дал разрешение передавать в субаренду это имущество.
Часть портфель в 6,6 млрд грн, связанная с автозаправками, обслуживается на сегодняшний день. С автобазами все хуже. Нам пришлось вытребовать 74 из них и вернуть в собственность банка.
Кипр
| Количество заемщиков | 22 |
| Количество кредитных договоров | 34 |
| Общая сумма задолженности | 14,7 млрд грн в эквиваленте долларов США |
| Процентная ставка | 6 — 8% годовых |
| Срок уплаты процентов | ежемесячно |
| Срок окончания договоров | 2018 — 2027 год |
Только один заемщик обслуживает свои кредиты. Остальные или находятся в дефолте или преддефолтном состоянии. Ни один из залогов по этим кредитам не зарегистрирован необходимым образом.
Мы обратились в суд по обеспечению этих залогов, а также ведем переговоры с собственниками, которые находятся на Кипре, во Франции, Румынии и Грузии.
Корпоратив
| Количество заемщиков | 124 |
| Количество кредитных договоров | 305 |
| Сумма задолженности | 36,2 млрд грн |
| Процентная ставка | 1 — 58% |
| Срок окончания договоров | 2026 — 2041 год |
В этой группе такие же проблемы, как и в остальных: нерыночные условия выдачи кредита, заниженный размер вознаграждения банков, исполнение обязательств предыдущих заемщиков.
Цена вопроса
Под токсичный портфель банк сформировал резервы на 170,3 млрд грн (89% от общего количества). После докапитализации, резервы увеличат до 174,3 млрд, что покроет 91,5% проблемного портфеля. Более того еще 6,7 млрд грн пойдет на покрытие кредитного риска под токсичный портфель. В общем это покроет 95% от общего количества.
Также ПриватБанк придется докапитализировать на 20,8 млрд грн, чтобы закрыть непокрытый кредитный риск. Еще 6,1 млрд грн придется «добавить» из-за обесценивания залогового имущества.
Полный разрыв
В годовом отчете аудиторов говорится, что Приват выдал 10 млрд грн кредитов связанным лицам. Мы считаем, что их более 190 млрд грн. Аудитор оценивает портфель по международным стандартам бухгалтерской отчетности. Эти стандарты не предусматривают тех реалий, которые могут произойти в нашей стране. Западный банкир в здравом уме не может себе представить, как можно выдать кредит на миллионы долларов компании «Рога и Копыта», у которой нет ни обеспечения, ни оборотов, при этом с грубыми нарушениями законодательства и нормативных документов Центробанка. Украинские реалии другие, а потому НБУ, в соответствии с мировой практикой, разработал свое толкование понятия «связанное лицо».
Алексей Рябуха