ВХОД
Вернуться
uainvestor
Зарегистрирован:
22 сентября 2011

Последний раз был на сайте:
7 декабря 2016 в 10:21
Сергей Ждан — Откуда деньги растут  RSS блога
Блог «Пенсионный капитал»: http://pensioneriya.blogspot.com/
25 апреля 2013, 13:08

Ну, оч-чень большая корзина

Если все яйца сложить не просто в одну корзину, а в одну общую корзину, ее даже ронять не придется; под собственной тяжестью, рано или поздно вся эта груда рухнет сама.

(Одно ненаучное наблюдение).

Многие финансовые эксперты сходятся во мнении, что альтернатив банковским депозитам в данный момент просто нет. Если говорить о рядовом, не слишком искушенном в финансовых вопросах украинце, я с ними согласен.

Хороша ли такая монополия для экономики, финансовой системы, государства? Общие законы капитализма говорят, что – не очень (главный двигатель капиталистической экономики – конкуренция), но частные интересы основных владельцев капиталов, в данный момент свидетельствуют об обратном. Мы уже говорили о том, кто, «движет солнце и светила» в нашей и любой другой экономике. Это отнюдь не любовь, как в оригинале «Божественной комедии» Данте, а также не политики с чиновниками, не бизнесмены с предпринимателями и уж конечно, не мы с вами – потребители. В экономике — это владельцы денежных печатных станков и самих денег, которые сумели создать, возглавить и навязать всему человечеству финансовую систему, основанную на долгах и процентах.

Хороша ли такая безальтернативность для самих украинцев? В данный момент, — вполне хороша. Банковские депозиты – это наиболее знакомый нам, давно проверенный, более или менее простой, достаточно надежный, широко распространенный и весьма непритязательный инструмент с хорошей доходностью. Что еще надо для полного финансового счастья?

Правда, этот вопрос слегка напоминает другой, совсем не из этой области, но чем-то неуловимо похожий: «Хороша ли жизнь животных в зоопарке, где нет естественных врагов, но есть кров, пища, общение с себе подобными, человеческая забота и внимание»? Но этот вопрос, мы с негодованием отвергнем, как провокационный, справедливо указав на то, что к животным у нас зачастую гораздо лучше отношение, чем к людям.

Одним словом, храня и приумножая свои деньги в банке, мы чувствуем себя очень хорошо. Ах, да! Слегка беспокоит надежность конкретного банковского учреждения. Вот — всей банковской системы как-то не беспокоит, а — конкретного банка, хоть и слегка, но беспокоит. Поэтому мы с волнением просматриваем прессу, ловим слова из телевизора и картинки из интернета. Поэтому составляются разнообразные рейтинги, устраиваются круглые столы в теле и радиостудиях, жаркие дискуссии в социальных сетях и на форумах.

Список характеристик и показателей, которыми оперируют финансовые эксперты и которые предлагается изучить и проанализировать банковским вкладчикам, своей широтой и глубиной поражает воображение. А как же, любой уважающий себя эксперт, дабы не перестать быть уважаемым в среде своих почитателей, к характеристикам, предложенным коллегами, непременно должен добавить свою изюминку – свой ключевой показатель. А лучше — парочку. Вот вам, к примеру – списочек таковых только из одного аналитического материала:

— экономическая ситуация в стране;

— размер банка;

— собственники банка и их отношение к власти;

— участие банка в Фонде Гарантирования Вкладов Физических Лиц;

— ТОП-менеджмент банка;

— принадлежность к той или иной, отечественной или зарубежной финансовой или финансово-промышленной группе;

— наличие рейтингов, наград, побед в конкурсах;

— адекватность капитала банка;

— размер сформированных резервов;

— прибыль банка;

— наличие свободных активов;

— обязательства банка;

— срок жизни и история банка;

— размер процентных ставок;

— количество филиалов, отделений, банкоматов;

— источники получения прибыли;

— широта спектра банковских операций;

— уровень клиентского сервиса;

— налаженность обратной связи;

— список партнеров и клиентов.

Увидев нечто подобное, любой клиент теряется, пропускает все объяснения и ждет только финального вывода с волшебным названием того самого банка, который краше всех отвечает всем вышеперечисленным условиям. Ничего изучать он, естественно и не подумает, а если и решится, то очень быстро сникнет и вернется к интуитивному методу поиска знакомых буквосочетаний и больших цифр. Банкиры очень хорошо все это знают и в своей рекламе активно используют, стараясь быть на слуху.

Поскольку мне по статусу тоже положено давать советы, а я от них уже несколько лет уклоняюсь, то приведу чужое мнение, с которым согласен. «Диверсификация – это защита от невежества», — повторяет известный финансовый наставник Роберт Кийосаки слова известного инвестора Уоррена Баффета. И хотя говорят они эти слова совсем в противоположном смысле, а именно в том, что квалифицированному инвестору диверсификация не нужна, для нас, не столь квалифицированных, она будет в самый раз.

Если мы разложим свои сбережения в десяток разных корзин-банков, то уже одно это станет для них достаточной защитой от возможных проблем в будущем. Проблем с конкретным банком, конечно. Если что-то случится со всей банковской системой, диверсификация будет бессильной. В идеале, чем больше банков, тем лучше, поэтому, чтобы не бегать за ними по всему городу, можно выбрать самые удобные, — близкие к месту работы или жительства. Как эти банки будут называться, какие у них рейтинги и характеристики, — вопрос менее важный, но если найдутся время и желание, то в индивидуальном порядке можно заняться и этим. Точно так же индивидуально, надо подбирать и виды вкладов. Это уже больше зависит от финансовых целей каждого вкладчика в отдельности.

На этом можно было бы и закончить, но меня слегка беспокоит наблюдение, вынесенное в подзаголовок и возникающий в связи с этим вопрос: а что дальше? К чему приведет продолжающаяся концентрация денег именно в банковской системе? Подобная концентрация характерна для спекулятивных финансовых пузырей, на которые банк вроде бы не похож. А может, раньше был не похож, а теперь стал похож?

Ведь чем отличается финансовый пузырь? Люди несут в него деньги из-за желания заработать побольше, их толкает на это жадность. Раньше банки были тихой заводью, стабилизационным фондом, защищенным резервом, консервативным вложением для всех типов инвесторов, как индивидуальных, так и институциональных (страховых компаний, инвестиционных и пенсионных фондов, например). А теперь (сверьте свои чувства) люди размещают деньги на банковские депозиты именно из-за возможности получить более высокий доход в сравнении с фондовым рынком, золотом или недвижимостью. Все остальные инвестиции, в том числе, потенциально (но не сейчас) весьма прибыльные, просто останавливаются, замораживаются, теряют деньги инвесторов. Главное, — нельзя сказать, что поодиночке инвесторы не правы; каждый из них прав и сегодня для себя выигрывает. Но есть опасность того, что завтра эти разрозненные действия приведут к гораздо более значительному общему, системному проигрышу.

Еще один процесс заключается в том, что в ожидании развития финансового и экономического кризиса, люди начинают экономить, сокращая потребление и складывая сэкономленное в банки. А это приводит к снижению деловой активности, в том числе – к снижению возможностей банков получать от принятых депозитов доход. Недополученные проценты придется возмещать притоком новых депозитов, а новые депозиты — это снова деньги, изъятые из экономики. Возвращать их обратно в экономику банки не торопятся или боятся, и это уже начинает напоминать финансовую пирамиду, где нет ни товаров, ни производства, а есть только, грозящий обвалом, рост взаимных обязательств. Наверное, владельцы банков, рискуя чужими деньгами, ничего подобного не боятся; опасаться нужно тем, кто им эти деньги передал.

Как бы то ни было, я думаю, сегодня было бы крайне полезно (и для самих банков в том числе) постепенно изымать часть денег из банковских депозитов и перемещать их в реальный сектор производства товаров и услуг. Как и на какой основе это возможно сделать, поговорим в следующий раз, но пока в экономике идут противоположные процессы.

http://uainvestor.ru/

Просмотров: 1043, сегодня — 0
Следить за новыми комментариями

Комментарии (6)

+
0
Pavlo Shevchuk
Pavlo Shevchuk
25 апреля 2013, 14:23
Київ
#
Справедливости ради скажу, что согласен. А то уже думал, что я с Вами, Сергей, вообще по всем позициям не сойдусь. До конца статьи ждал, когда же о страховых фондах начнется. Но ничего — один раз только вскользь упоминается. Единственное только не уверен, что банки в экономику деньги не возвращают. Откуда это известно? Да, мои +4.
+
0
ssr
ssr
25 апреля 2013, 15:16
#
Не в бровь а в глаз. Согласен полностью. Как по мне если такая экономическая политка в Украине будет продолжаться, то боюсь, что даже до выборов 2015 банковская система может не дожить. Буду благодарен читателям минфина если кто то сможет привести пример в какой стране % по депозитам в несколько раз выше уровня инфляции.
А насчет возврата в экономику, то по моему мнению при таком низком уровне официальной инфляции, как в Украине никто не будет брать кредиты по 30-40% годовых. Потому, что их кроме как торговли ни в одном производстве не реально отбить. Да и с торговлей сейчас по моему не все так гладко. О чем мог убедиться в прошлую субботу посетив два гипермаркета Ашан и Метро. Покупателей уж очень поубавилось.
Так что и мне сейчас банковская система начинает напоминать пирамиду.
+
+4
Caramba
Caramba
25 апреля 2013, 15:32
Сергей, Запорожье
#
А как Вам такой тезис?
Вкладывать деньги в банк менее рискованно чем начинать собственное дело в силу объективных причин ведения бизнеса в Украине.
+
0
Сергей Ждан
Сергей Ждан
27 апреля 2013, 01:06
Днепропетровск
#
Судя по тому, что банковских вкладчиков у нас больше, чем начинающих бизнесменов, так и есть.
+
+8
ballistic
ballistic
25 апреля 2013, 21:05
#
«Единственный способ заработать деньги – это быть достаточно храбрым, чтобы положить все яйца в одну корзину»
/Джим Синклер/
+
+12
ballistic
ballistic
25 апреля 2013, 21:28
#
Статья интересная, комментарии по теме:

«Раньше банки были тихой заводью, стабилизационным фондом, защищенным резервом, консервативным вложением для всех типов инвесторов»
— в современной Украине такого никогда не было.

«Все остальные инвестиции, в том числе, потенциально (но не сейчас) весьма прибыльные, просто останавливаются, замораживаются, теряют деньги инвесторов.»
— если говорить об Украине, то у нас никогда не было масовых инвестиций от населения. Исключением можно назвать инвестиции в недвижимость в 2003-2008 годах, который оказался пузырём. Поэтому тот факт, что население стало больше вкладывать в банки я считаю положительным моментом (для экономики это всё же лучше, чем общенациональный матрас).

«К чему приведет продолжающаяся концентрация денег именно в банковской системе? Подобная концентрация характерна для спекулятивных финансовых пузырей»
— в последнее время банковская система показывает прибыль. Удивительно, но факт. А если есть прибыль, то значит не пузырь. Перекосы конечно есть и будут, но периодическая девальвация вносит корректировки.

«сегодня было бы крайне полезно (и для самих банков в том числе) постепенно изымать часть денег из банковских депозитов и перемещать их...»
— полностью согласен, что любому инвестору разумно будет найти небанковскую альтернативу депозиту. И лучшим вариантом будет реальный сектор. Однако вся сложность в том, что в реальном секторе гораздо больше рисков. Для украинского вкладчика это очень сложно. А если учесть сравнительно невысокую доходность реального сектора, то альтенативы депозиту просто нет.

Написать комментарий

Чтобы оставить комментарий, нужно войти или зарегистрироваться
 
×
окно закроется через 20 секунд