Процесс позиционирования перед заседанием FOMC продолжается. Европейский предмаркет

DJI. Как ранее указывалось, начала работать построенная защита на уровне 11300. Цели продавцов лежат на уровне 10700, который соответствует 50%-ому уровню к восходящему тренду 2002 – 2007 гг. При достижении указанного уровня вполне возможно, что рынок переориентируется и вновь пойдет наверх. В любом случае 10700 – отметка психологическая.

На валютном рынке продолжается процесс позиционирования перед заседанием FOMC 2 – 3 ноября.

Для пары EUR/USD ключевым остается уровень 1,38. Определенное препятствие при снижении создают покупатели в районе 1,37, которые 20.10.10 уже оказали паре поддержку. В настоящее время нельзя сказать, что их силы слишком значимы, а потому пробой 1,37 будет означать движение к 1,35 – 1,34. Далее при пробое уровня 1,34 вниз просматриваются намерения диапазонной торговли с ключевыми границами 1,34 – 1,30. Однако данный расклад актуален только до 05.11.10. Следует предупредить, что в течение нескольких дней в расчете на долгосрочную перспективу игроки закладываются на продажи на уровне 1,60. Это означает определенные риски. Не исключено, что главные «потрясения» для EUR еще впереди, одновременно не исключены как ход к паритету, так и рост выше максимума 2008 г. Причем в обозримом будущем. К настоящему моменту на поверхности плавают проблемы, связанные с дефицитами бюджетов ряда государств, но в глубине прячется нарастающее противостояние Германии и остальной части Еврозоны. Кризис здорово подкосил «устои» и стандарты Еврозоны. Целый ряд государств продолжает испытывать трудности экономического и финансового характера, а Германия быстрыми темпами выходит из кризиса. Безработица продолжает сокращаться, да так, что количество безработных в стране упало в октябре до самого низкого уровня за последние 18 лет.  Правительство Германии пересмотрело свой прогноз роста в текущем году до 3,5%. Как ранее говорилось, в марте 2011 г. А. Меркель пообещала представить планы по изменению структуры Евросоюза и Еврозоны. Вообще ситуация такова, что макроэкономические показатели Еврозоны теряют корреляцию с показателями Германии, т.е. ситуация может стать такой, что не «крысы бегут с корабля», а капитан садится в шлюпку и покидает корабль. Цитата: «Германия выступит против продления текущего плана спасения» (А. Меркель).

GBP/USD. Интересно обратить внимание на долгосрочные контракты по GBP/USD. В своих ожиданиях теперь игроки закладываются на диапазон 1,46 – 1,70, рассчитывая сначала на снижение, а затем – на рост. В принципе, формирование идеи для роста проблемой не является. Самое простое — пиар инфляционных показателей и закладывание игроков на повышение ставки Банка Англии. Для начала будут раскручиваться идеи о том, что Банк Англии оставит программу количественного смягчения без изменений и задумается о ее сворачивании на фоне ошеломляющего роста ВВП Великобритании. Хотя опубликованное значение — пока только предварительное.

USD/CAD. Вчера указывался ориентир роста для пары согласно ожиданиям на рынке опционов – в направлении 1,0363. High по итогам сессии 1,0338. И действительно, рост был сопровожден данными, свидетельствующими об увеличении запасов сырой нефти в нефтехранилищах США. Несмотря на последующий откат вниз, пара остается в диапазоне повышательных рисков. Ранее говорилось, что ориентиром для дальнейшего роста может служить уровень 1,0638. По итогам американской сессии игроки актуализировали диапазон 1,0638 – 0,9804. Это говорит о том, что рассматривается два варианта: устойчивость уровня 1,0638 может перенаправить пару обратно к паритету и даже ниже, а пробой уровня 1,0638 укажет на сильный рост USD.

USD/CHF. По данной паре вчера также указывались ориентиры роста: 1,0101 и 1,0309. Сегодня движение в данном направлении подтверждается ожиданиями на уровнях 1,0101 и 1,0152. Характерно, что также как и для пары USD/CAD здесь просматриваются два варианта (см. «Анализ стратегий крупнейших игроков»).

USD/JPY. Ориентир: 81,97. Больше здесь сказать нечего. Удастся паре пробить данный уровень и закрепиться над ним – начнется рост. И наоборот.

Подробно о валютных парах – в ежедневном анализе стратегий крупнейших игроков FOREX.

Ближайшие важные публикации и события:

10:00 мск — публикация полугодового Отчета по экономическим перспективам Банка Японии;

10:30 мск — публикация годового отчета Резервного Банка Австралии;

12:30 мск — выступление президента ЕЦБ Жана-Клода Трише.

Аналитик МФХ FIBO Group, Кашина Елена